2024年高等教育經(jīng)濟(jì)類自考-00075證券投資與管理筆試歷年真題薈萃含答案

2024年高等教育經(jīng)濟(jì)類自考-00075證券投資與管理筆試歷年真題薈萃含答案（圖片大小可自由調(diào)整）答案解析附后卷I一.參考題庫(kù)(共25題)1.沒(méi)有證券交易所會(huì)員資格，不能進(jìn)入交易所，只能在場(chǎng)外交易市場(chǎng)進(jìn)行交易的證券商，是場(chǎng)外做市商的是（）。A、交易所自營(yíng)商B、零股自營(yíng)商C、場(chǎng)外自營(yíng)商D、以上均不正確2.試述我國(guó)投資基金的發(fā)展對(duì)策。3.證券投資的宏觀經(jīng)濟(jì)分析主要包括（）。A、宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行分析B、宏觀經(jīng)濟(jì)政策分析C、經(jīng)濟(jì)指標(biāo)分析D、行業(yè)和公司分析E、投資者分析4.股票的特征表現(xiàn)在（）。A、期限上的永久性B、決策上的參與性C、責(zé)任上的無(wú)限性D、報(bào)酬上的剩余性5.股份公司籌集資本的最基本、最普遍的工具是（）。A、銀行貸款B、優(yōu)先股C、公司債券D、普通股6.簡(jiǎn)述證券投資的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。7.系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)又稱為可分散風(fēng)險(xiǎn)或可回避風(fēng)險(xiǎn)。8.優(yōu)先股票與普通股票有什么不同？?jī)?yōu)先股票有什么作用？9.股票未來(lái)收益的現(xiàn)值是股票的（）。A、票面價(jià)值B、帳面價(jià)值C、清算價(jià)值D、內(nèi)在價(jià)值10.流動(dòng)比率可以反映公司的短期償債能力。11.形態(tài)理論中的持續(xù)整理形態(tài)包括（）。A、三角形形態(tài)B、圓弧頂形態(tài)C、雙重底形態(tài)D、頭肩頂形態(tài)12.信用交易的杠桿作用只會(huì)使投資者的收益率放大，不會(huì)使投資者的虧損放大。13.在計(jì)算基金資產(chǎn)總額時(shí)，基金擁有的上市股票、認(rèn)股權(quán)證是以計(jì)算日集中交易市場(chǎng)的（）為準(zhǔn)。A、開(kāi)盤(pán)價(jià)B、收盤(pán)價(jià)C、最高價(jià)D、最低價(jià)14.投資者買賣上?；蛏钲谧C券交易所上市證券應(yīng)當(dāng)（）。A、只需開(kāi)設(shè)上海證券賬戶B、只需開(kāi)設(shè)深圳證券賬戶C、分別開(kāi)設(shè)上海和深圳證券賬戶D、不需開(kāi)設(shè)帳戶15.股息的形式大致可分為（）。A、現(xiàn)金股息B、股票股息C、財(cái)產(chǎn)股息D、負(fù)債股息E、建業(yè)股息16.下列財(cái)務(wù)指標(biāo)中，體現(xiàn)公司償債能力的是（）。A、存貨周轉(zhuǎn)率B、總資產(chǎn)報(bào)酬率C、流動(dòng)比率D、銷售利潤(rùn)率17.通貨膨脹水平和外匯匯率風(fēng)險(xiǎn)會(huì)不同程度地影響債券的定價(jià)。18.某公司發(fā)行面值為100元的股票，預(yù)期每年股息為15元，市場(chǎng)利息率為10%，該股票的價(jià)值為（）。A、1000元B、250元C、150元D、101.5元19.在產(chǎn)業(yè)生命周期成熟期，行業(yè)發(fā)展很難較好地與國(guó)民生產(chǎn)總值保持同步增長(zhǎng)。20.除按規(guī)定分得本期固定股息外，無(wú)權(quán)再參與本期剩余盈利分配的優(yōu)先股，稱為（）。A、非累積優(yōu)先股B、非參與優(yōu)先股C、可贖回優(yōu)先股D、股息率固定優(yōu)先股21.技術(shù)分析的三大假設(shè)是：市場(chǎng)行為涵蓋一切信息、（）、歷史會(huì)重演。22.以下屬于證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的是（）。A、證券承銷業(yè)務(wù)B、私募發(fā)行C、基金管理D、風(fēng)險(xiǎn)基金23.一般情況下，中央銀行采取寬松的貨幣政策將導(dǎo)致（）。A、股價(jià)水平上升B、股價(jià)水平下降C、股價(jià)水平不變D、股價(jià)水平盤(pán)整24.證券投資基金通過(guò)發(fā)行基金單位集中的資金，交由（）管理和運(yùn)用。A、基金托管人B、基金承銷公司C、基金管理人D、基金投資顧問(wèn)25.在證券發(fā)行的承購(gòu)包銷方式中，承銷商與發(fā)行人之間是一種代理關(guān)系，而不是買賣關(guān)系。卷II一.參考題庫(kù)(共25題)1.債券反映的經(jīng)濟(jì)關(guān)系是籌資者和投資者之間的（）關(guān)系。A、債權(quán)B、所有權(quán)C、債務(wù)D、A和C2.專門(mén)為證券發(fā)行與證券交易辦理登記、存管、過(guò)戶和資金結(jié)算交收業(yè)務(wù)的中介機(jī)構(gòu)是（）。A、信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)B、證券登記結(jié)算公司C、證券信息公司D、按揭證券公司3.期貨基金、期權(quán)基金和指數(shù)基金都屬于衍生工具基金，風(fēng)險(xiǎn)較大，但有可能獲取很高的收益。4.下列屬于有價(jià)證券的是（）。A、收據(jù)B、供應(yīng)證C、購(gòu)物券D、股票5.購(gòu)買股票旨在長(zhǎng)期參股并可能謀求進(jìn)入公司決策管理層的投資者被稱為（）。A、投機(jī)者B、機(jī)構(gòu)投資者C、QFIID、戰(zhàn)略投資者6.簡(jiǎn)述證券市場(chǎng)與一般商品市場(chǎng)的區(qū)別。7.國(guó)債是政府籌集資金的一種方式，是國(guó)家信用的主要形式。8.按規(guī)定，股份有限公司破產(chǎn)或解散時(shí)在支付股息前的清償順序是（）。A、支付清算費(fèi)用——支付工資、勞保費(fèi)用——清償公司債務(wù)——繳納所欠稅款B、支付清算費(fèi)用——支付工資、勞保費(fèi)用——繳納所欠稅款——清償公司債務(wù)C、繳納所欠稅款——支付清算費(fèi)用——支付工資、勞保費(fèi)用——清償公司債務(wù)D、支付工資、勞保費(fèi)用——支付清算費(fèi)用——繳納所欠稅款——清償公司債務(wù)9.股份公司設(shè)立的方式包括（）。A、契約設(shè)立B、發(fā)起設(shè)立C、募集設(shè)立D、合伙設(shè)立E、股份設(shè)立10.綜合類證券公司的注冊(cè)資本最低限額為（）。A、人民幣5000萬(wàn)元B、人民幣1億元C、人民幣2億元D、人民幣5億元11.采用股票股息的形式，實(shí)際上是一部分收益的資本化，增加了公司股本，相應(yīng)地減少了公司的當(dāng)年可分配盈余。12.波浪理論認(rèn)為一個(gè)完整的價(jià)格循環(huán)周期由（）個(gè)上升波浪和（）個(gè)下降波浪組成。13.在計(jì)算基金資產(chǎn)總額時(shí)，基金擁有的上市債券，是以計(jì)算日集中交易市場(chǎng)的（）為準(zhǔn)。A、開(kāi)盤(pán)價(jià)B、收盤(pán)價(jià)C、最高價(jià)D、最低價(jià)14.每股股票所代表的實(shí)際資產(chǎn)的價(jià)值是股票的（）。A、票面價(jià)值B、帳面價(jià)值C、清算價(jià)值D、內(nèi)在價(jià)值15.下列屬于股份有限公司章程中相對(duì)必要記載事項(xiàng)的有（）。A、股份公司的成立B、董事及監(jiān)事的人數(shù)及任期C、公司解散條件D、特別股的種類及其權(quán)利義務(wù)E、發(fā)起人所得的特別利益及受益人的姓名16.按股東的權(quán)益分類，股票可分為（）。A、普通股票B、優(yōu)先股票C、后配股D、混合股17.簡(jiǎn)述行業(yè)分析中影響行業(yè)發(fā)展的因素。18.我國(guó)的B股是以（）標(biāo)明面值、以（）認(rèn)購(gòu)和交易的股票。19.風(fēng)險(xiǎn)基金又稱風(fēng)險(xiǎn)資本或創(chuàng)業(yè)資本，是指新興公司在創(chuàng)業(yè)期或拓展期所融通的資金。20.安全性最高的有價(jià)證券是（）。A、國(guó)債B、股票C、公司債券D、企業(yè)債券21.與個(gè)人投資者相比，機(jī)構(gòu)投資者具有的優(yōu)點(diǎn)是（）。A、資金實(shí)力薄弱B、抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱C、投資分析和決策能力強(qiáng)D、對(duì)證券市場(chǎng)影響力較小22.下列屬于普通股的股東享有的權(quán)利有（）。A、領(lǐng)取股息優(yōu)先權(quán)B、投票選舉權(quán)C、收益分配權(quán)D、剩余財(cái)產(chǎn)分配權(quán)E、優(yōu)先認(rèn)購(gòu)新股權(quán)23.證券可分為（）和（）兩大類。24.監(jiān)事由（）選舉產(chǎn)生。A、股東大會(huì)B、職工代表大會(huì)C、董事會(huì)D、上級(jí)任命25.基金資金從國(guó)外籌集并投資于國(guó)外金融市場(chǎng)的基金是（）。A、國(guó)內(nèi)基金B(yǎng)、國(guó)際基金C、離岸基金D、海外基金卷III一.參考題庫(kù)(共25題)1.在通貨膨脹情況下，發(fā)行保值貼補(bǔ)債券，這是對(duì)哪種風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償？（）A、信用風(fēng)險(xiǎn)B、購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)C、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)D、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)2.我國(guó)現(xiàn)行法規(guī)規(guī)定，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可用自有資金及銀監(jiān)會(huì)規(guī)定的可用于投資的表內(nèi)資金進(jìn)行證券投資，但僅限投資于（）。A、股票B、國(guó)債C、公司債D、證券投資基金3.簡(jiǎn)述政府債券的優(yōu)缺點(diǎn)。4.簡(jiǎn)述可轉(zhuǎn)債對(duì)于發(fā)行者和投資者的意義。5.以下有價(jià)證券中，兼有債權(quán)和股權(quán)雙重性質(zhì)的是（）。A、普通股B、可轉(zhuǎn)換公司債券C、累積優(yōu)先股D、參與優(yōu)先股6.由于通貨膨脹引起的投資者實(shí)際收益率的不確定，此類風(fēng)險(xiǎn)是（）。A、利率風(fēng)險(xiǎn)B、匯率風(fēng)險(xiǎn)C、購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)D、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)7.K線圖中十字線的出現(xiàn)，表明（）。A、買方力量還是略微比賣方力量大一點(diǎn)B、賣方力量還是略微比買方力量大一點(diǎn)C、買賣雙方的力量不分上下D、行情將繼續(xù)維持以前的趨勢(shì)，不存在大勢(shì)變盤(pán)的意義8.證券市場(chǎng)和一般商品市場(chǎng)相比，具有以下哪些特征？（）A、交易對(duì)象和交易目的不同B、價(jià)格的決定因素不同C、價(jià)格的決定因素相同D、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性不同E、市場(chǎng)的功能和作用不同9.揚(yáng)基債券所吸收的主要是（）。A、第三國(guó)資金B(yǎng)、美國(guó)資金C、國(guó)際金融機(jī)構(gòu)資金D、國(guó)際資金10.優(yōu)先股票的特征有（）。A、領(lǐng)取固定股息B、按面額清償C、無(wú)權(quán)參與經(jīng)營(yíng)決策D、無(wú)權(quán)分享公司利潤(rùn)增長(zhǎng)的收益11.下列不符合股份公司上市條件的是（）。A、公司股本總額不少于1000萬(wàn)B、公司成立時(shí)間須在三年以上，最近三年連續(xù)盈利C、持有股票面值人民幣1000元以上的股東數(shù)不少于1000人D、公司最近三年內(nèi)無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表無(wú)虛假記載12.股價(jià)趨勢(shì)從其運(yùn)動(dòng)方向看，可分為（）。A、長(zhǎng)期趨勢(shì)B、上漲趨勢(shì)C、水平趨勢(shì)D、下跌趨勢(shì)E、短期趨勢(shì)13.股份有限公司的股東只負(fù)有限連帶清償責(zé)任，即股東僅以其所持股份為限對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任。14.簡(jiǎn)述優(yōu)先股的利弊。15.資本資產(chǎn)定價(jià)模型的基本假設(shè)包括（）。A、投資者都在期望收益和方差的基礎(chǔ)上選擇投資組合B、投資組合中的證券方差相等C、投資者具有完全相同的預(yù)期且能有效選擇能夠提供最佳收益風(fēng)險(xiǎn)組合的資產(chǎn)組合D、單個(gè)證券的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)等于市場(chǎng)證券組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)E、在資本*市場(chǎng)上沒(méi)有摩擦16.能夠評(píng)價(jià)股票市價(jià)合理性的指標(biāo)有（）。A、發(fā)行價(jià)格B、市盈率C、本利比D、凈資產(chǎn)倍率E、發(fā)行量17.資本資產(chǎn)定價(jià)模型的基本假設(shè)有（）。A、價(jià)格反映一切信息B、價(jià)格沿趨勢(shì)運(yùn)動(dòng)C、投資者都在期望收益率和方差的基礎(chǔ)上選擇投資組合D、投資者具有完全相同的預(yù)期，且均能有效地選擇能夠提供最佳收益風(fēng)險(xiǎn)組合的資產(chǎn)組合E、資本*市場(chǎng)上沒(méi)有摩擦18.以非日元的亞洲國(guó)家或地區(qū)貨幣發(fā)行的外國(guó)債券稱為（）。A、龍債券B、武士債券C、猛犬債券D、東亞債券19.對(duì)于套期保值者而言，獲得額外利潤(rùn)比轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)更重要。20.股東大會(huì)選舉董事或者監(jiān)事時(shí)每一股份擁有與應(yīng)選董事或者監(jiān)事人數(shù)相同的表決權(quán)，股東擁有的表決權(quán)可以集中使用的投票方式是（）。A、多數(shù)投票制B、普通投票制C、累積投票制D、直接投票制21.根據(jù)證券所體現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)性質(zhì)，可分為（）。A、股票B、商品證券C、貨幣證券D、資本證券22.以下證券投資風(fēng)險(xiǎn)中不屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的是（）。A、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B、政策風(fēng)險(xiǎn)C、利率風(fēng)險(xiǎn)D、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)23.債券按計(jì)息方式不同有多種分法，其中按一定期限將所生利息加入本金再計(jì)算利息，這種債券叫（）。A、單利債券B、復(fù)利債券C、貼現(xiàn)債券D、累進(jìn)利率債券24.一筆期限為2年的貸款，年利率為10%，貸款額為10000元，復(fù)利計(jì)息，該筆貸款到期后的利息為（）。A、12100元B、12000元C、2100元D、2000元25.貼現(xiàn)債券的發(fā)行屬于（）。A、平價(jià)方式B、溢價(jià)方式C、折價(jià)方式D、都不是卷I參考答案一.參考題庫(kù)1.參考答案:C2.參考答案: （一）建立規(guī)范化的管理體系 為了保護(hù)投資者的利益，維護(hù)市場(chǎng)秩序，必須建立我國(guó)投資基金監(jiān)管體系。 （1）設(shè)立投資基金管理委員會(huì)； （2）盡快制定有關(guān)法律法規(guī)； （3）規(guī)范投資基金的內(nèi)部管理。 （二）促使基金多樣化發(fā)展 現(xiàn)階段可采取兩種基金形式并行發(fā)展的方針，待市場(chǎng)條件成熟并積累了一定的經(jīng)驗(yàn)后，再向開(kāi)放型基金轉(zhuǎn)變。為了吸引外資，今后應(yīng)大量發(fā)展海外基金。 （三）完善投資基金的外部環(huán)境 （1）加快股份制改革的步伐； （2）加強(qiáng)投資基金人才的培養(yǎng)； （3）完善信息公開(kāi)化制度。3.參考答案:A,B,C4.參考答案:A,B,D5.參考答案:D6.參考答案: 系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)指的是總收益變動(dòng)中由影響所有證券價(jià)格的因素引起的那一部分變動(dòng)。系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要有以下幾種形式： （1）宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)； （2）購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)； （3）利率風(fēng)險(xiǎn)； （4）匯率風(fēng)險(xiǎn)； （5）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； （6）社會(huì)、政治風(fēng)險(xiǎn)。7.參考答案:錯(cuò)誤8.參考答案:優(yōu)先股票與普通股票的不同是：優(yōu)先領(lǐng)取固定股息、優(yōu)先按票面金額清償、無(wú)權(quán)參與經(jīng)營(yíng)決策、無(wú)權(quán)分享公司盈利增長(zhǎng)的收益。優(yōu)先股票的作用有：比普通股安全、不分散公司的控制權(quán)、具有財(cái)務(wù)杠桿作用。9.參考答案:D10.參考答案:正確11.參考答案:A12.參考答案:錯(cuò)誤13.參考答案:B14.參考答案:C15.參考答案:A,B,C,D,E16.參考答案:C17.參考答案:正確18.參考答案:C19.參考答案:正確20.參考答案:B21.參考答案:市場(chǎng)是有趨勢(shì)的22.參考答案:A23.參考答案:A24.參考答案:C25.參考答案:錯(cuò)誤卷II參考答案一.參考題庫(kù)1.參考答案:D2.參考答案:B3.參考答案:正確4.參考答案:D5.參考答案:D6.參考答案: （1）交易對(duì)象和交易目的不同； （2）價(jià)格的決定因素不同； （3）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性不同； （4）市場(chǎng)的功能和作用不同。7.參考答案:正確8.參考答案:B9.參考答案:B,C10.參考答案:D11.參考答案:正確12.參考答案:5；313.參考答案:B14.參考答案:C15.參考答案:A,C,D,E16.參考答案:A,B,C,D17.參考答案: （1）政府的影響作用。 （2）社會(huì)傾向?qū)π袠I(yè)的影響。 （3）技術(shù)因素對(duì)行業(yè)的影響。 （4）相關(guān)行業(yè)變動(dòng)因素的影響。18.參考答案:人民幣；外幣19.參考答案:正確20.參考答案:A21.參考答案:C22.參考答案:B,C,D,E23.參考答案:有價(jià)證券；無(wú)價(jià)證券24.參考答案:A25.參考答案:C卷III參考答案一.參考題庫(kù)1.參考答案:B2.參考答案:B3.參考答案: （1）政府債券的優(yōu)點(diǎn)：①資本的安全性；②收入的穩(wěn)定性；③廣泛的可賣性；④很高的流動(dòng)性 （2）政府債券的缺點(diǎn)：①面值和收入的固定性；②易受市場(chǎng)利率變動(dòng)的影響。4.參考答案: （1）發(fā)行者：由于可轉(zhuǎn)換債券附有一般債券所沒(méi)有的選擇權(quán)，因此，可轉(zhuǎn)換債券的利率一般低于普通公司債券利率，所以企業(yè)發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券有助于降低其籌資成本。但可轉(zhuǎn)換債券在一定條件下會(huì)轉(zhuǎn)換成公司的股票，可能會(huì)影響到公司未來(lái)的所有權(quán)結(jié)構(gòu)的改變。 （2）投資者：可轉(zhuǎn)換債券兼具有債券和股票的雙重性質(zhì)，既有債權(quán)性，又有股權(quán)性。投資者可以選擇持有債券到期，收取本金和利息?？赊D(zhuǎn)換債券兼具債券和股票的雙重性質(zhì)，較受投資者歡迎。5.參考答案:B6.參考答案:C7.參考答案:C8.參考答案:A,B,D,E9.參考答案:B10.參考答案:A,B,C,D11.參考答案:A12.參考答案:B,C,D13.參考答案:正確14.參考答案: 優(yōu)先股是在公司資產(chǎn)，利益分配方面有優(yōu)先權(quán)的股份，其特點(diǎn)是預(yù)先定明股息率。 優(yōu)點(diǎn)： （1）從投資者來(lái)說(shuō)，收益固定，風(fēng)險(xiǎn)小于普通股，股息一般高于債券的收益，而且股份可以轉(zhuǎn)讓，所以比較適合于保守的投資者和無(wú)暇參加公司管理