第7章投資決策階段的造價管理

1、第七章 投資決策階段的造價管理第一節(jié) 概述一、工程項目決策的含義v項目投資決策是選擇和決定投資行動方案的過程，是對擬建項目的必要性和可行性進行技術經(jīng)濟論證，對不同建設方案進行技術經(jīng)濟比較選擇及做出判斷和決定的過程。二、工程項目決策與工程造價的關系v項目決策的正確性是工程造價合理性的前提。v項目決策的內(nèi)容是決定工程造價的基礎。v造價高低、投資多少也影響項目決策。v項目決策的深度影響投資估算的精確度，也影響工程造價的控制效果。三、項目決策階段影響工程造價的主要因素v項目規(guī)模的確定：市場因素、技術因素、環(huán)境因素。v建設地區(qū)及建設地點（廠址）的選擇：靠近原料、燃料提供地和產(chǎn)品消費地的原則；工業(yè)項目適當

2、聚集的原則。v工程技術方案的影響：生產(chǎn)工藝方案的確定、主要設備的選用。第七章 投資決策階段的造價管理第二節(jié) 工程項目可行性研究一、可行性研究的概念和作用v作為確定工程項目的依據(jù)。v作為編制設計文件的依據(jù)。v作為向銀行貸款的依據(jù)。v作為建設單位與各協(xié)作單位簽訂合同和有關協(xié)議的依據(jù)。v作為環(huán)保部門、地方政府和規(guī)劃部門審批項目的依據(jù)。v作為施工組織、工程進度安排及竣工驗收的依據(jù)。v作為項目后評估的依據(jù)。二、可行性研究的階段劃分v可行性研究分投資機會研究階段、初步可行性研究階段、詳細可行性研究階段、項目評估和決策階段。二、可行性研究的階段劃分工作階段機會研究初步可行性研究詳細可行性研究項目評估與決策研

3、究性質(zhì)項目設想項目初選項目準備項目評估研究要求編制項目建議書編制初步可行性研究報告編制可行性研究報告提出項目評估報告估算精度30%20%10%10%研究費用（占總投資比例）0.2%-1%0.25%-1.25%大項目：0.2%-1%小項目：1%-3%需要時間（月）1-34-68-12三、可行性研究的內(nèi)容v總論v產(chǎn)品的市場需求和擬建規(guī)模v資源、原材料、燃料及公用設施情況v建廠條件和廠址選擇v項目設計方案v環(huán)境保護與勞動安全v企業(yè)組織、勞動定員和人員培訓v項目施工計劃和進度要求v投資估算和資金籌措v項目的經(jīng)濟評價v綜合評價與結論、建議三、可行性研究的內(nèi)容v第一是市場研究，主要解決項目的“必要性”問題

4、。v第二是技術研究，主要解決項目在技術上的“可行性”問題。v第三是效益研究，主要解決項目在經(jīng)濟上的“合理性”問題。四、可行性研究報告的編制程序v建設單位提出項目建議書和初步可行性研究報告。v項目業(yè)主、承辦單位委托有資格的單位進行可行性研究。v設計或咨詢單位進行可行性研究工作，編制完整的可行性研究報告。 四、可行性研究報告的編制依據(jù)v國家和地方的經(jīng)濟和社會發(fā)展規(guī)劃，行業(yè)部門發(fā)展規(guī)劃。v項目建議書及其批復文件。v國家有關法律、法規(guī)和政策。v對于大中型骨干項目，必須具有國家批準的資源報告、國土開發(fā)整治規(guī)劃、區(qū)域規(guī)劃、江河流域規(guī)劃、工業(yè)基地規(guī)劃等有關文件。v有關機構發(fā)布的工程建設方面的標準、規(guī)范和定額

5、。v合資、合作項目各方簽訂的協(xié)議書或意向書。v委托單位的委托合同。v經(jīng)國家統(tǒng)一頒布的有關項目評價的基本參數(shù)和指標。v有關的基礎數(shù)據(jù)。四、可行性研究報告的編制要求v編制單位必須具備承擔可行性研究的條件。v確?？尚行匝芯繄蟾娴恼鎸嵭院涂茖W性。v可行性研究的內(nèi)容和深度要規(guī)范化和標準化。v可行性研究報告必須經(jīng)簽證與審批。第七章 投資決策階段的造價管理第三節(jié) 投資估算一、投資估算概述v投資估算是指在項目投資決策過程中，依據(jù)現(xiàn)有的資料和特定的方法，對工程項目的投資額進行的估計。是編制項目建議書和可行性研究的重要組成部分，是項目決策的重要依據(jù)之一。一、總投資估算構成工程項目總投資固定資產(chǎn)投資建筑工程費設備及

6、工器具購置費安裝工程費工程建設其他費用基本預備費漲價預備費建設期利息固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅流動資金單位生產(chǎn)能力估算法例5.1假定某地擬建一座2000套客房的豪華旅館，另有一座豪華旅館最近在該地竣工，且掌握了一下資料：它有2500套客房，有餐廳、會議室、游泳池、夜總會、網(wǎng)球場等設施?？傇靸r為10250萬美元。估算新建項目的總投資。單位生產(chǎn)能力估算法解：根據(jù)以上資料，可首先推算出折算為每套客房的造價：總造價 =10250 =4.1（萬美元/套）客房總套數(shù) 2500 據(jù)此，即可很迅速地計算出在同一個地方，且各方面有可比性的具有2000套客房的豪華旅館的投資額估算值為4.1萬美元2000套=8200（

7、萬美元）單位生產(chǎn)能力估算法 這種方法主要用于新建項目的投資估算，十分簡便迅速，其缺點是把項目的建設投資與其生產(chǎn)能力和關系視為簡單的線性關系，新建項目與所選取的歷史資料必須相類似，僅存在規(guī)模大小和時間上的差異，而且需要估價人員掌握足夠的典型工程的歷史數(shù)據(jù)，而且這些數(shù)據(jù)均與單位生產(chǎn)能力有關，方可應用。單位生產(chǎn)能力法估算結果誤差較大，可達30%。生產(chǎn)能力指數(shù)法例5.2已知建設一座年產(chǎn)量40萬噸的某生產(chǎn)裝置的投資額為80000萬元，現(xiàn)擬建一座年產(chǎn)量為90萬噸的該類產(chǎn)品的生產(chǎn)裝置，試用生產(chǎn)能力指數(shù)法估算擬建項目該類的生產(chǎn)裝置的投資額應為多少？（生產(chǎn)能力指數(shù)n=0.6，f=1.2）解：C2=80000（9

8、0/40）0.61.2=156164萬元生產(chǎn)能力指數(shù)法 生產(chǎn)能力指數(shù)法主要應用于擬建項目與已知參考項目的規(guī)模不同的場合。生產(chǎn)能力指數(shù)法與單位生產(chǎn)能力法相比精確度略高，其誤差可控制在20%以內(nèi)，盡管誤差仍然較大，但有它獨特的好處，即這種方法不需要詳細的工程設計資料，只知道工藝流程和規(guī)模就可以；其次該方法十分簡單、迅速、節(jié)省時間。朗格系數(shù)表項目固體流程固流流程流體流程C1C2C3朗格系數(shù)L3.13.624.74（a）包括基礎、設備、絕熱、油漆及設備安裝費E1.43（b）包括上述在內(nèi)和配管工程費(a) 1.1(a) 1.25(a) 1.6（c）裝置直接費(b) 1.5（d）包括上述在內(nèi)和間接費，即總

9、費用C(c) 1.31(c) 1.35(c) 1.38朗格系數(shù)估算投資例5.3在北非地區(qū)某地建設一座年產(chǎn)30萬套汽車輪胎的工廠，已知該廠的設備到達工地的費用為2204萬美元，試估算該項目的投資。解：輪胎工廠的生產(chǎn)流程基本上屬于固體流程，因此在采用朗格系數(shù)法時，全部數(shù)據(jù)應采用固體流程的數(shù)據(jù)?，F(xiàn)計算如下：1.設備到達現(xiàn)場的費用2204萬美元；朗格系數(shù)估算投資2.根據(jù)表5-5計算費用（a）：E1.43=22041.43=3151.72（萬美元）；則設備基礎、絕熱、刷油及安裝費用為3151.72-2204=947.72（萬美元）；3.計算費用（b）：E1.431.1=22041.431.1=3466.

10、89（萬美元）；則其中配管（管道工程）費用為：3466.89-3151.72=315.17（萬美元）； 朗格系數(shù)估算投資4.計算費用（c），即裝置直接費：E1.431.11.5=5200.34（萬美元）；則電氣、儀表、建筑等工程費用為：5200.34-3466.89=1733.45 （萬美元）；5.計算投資C：C=E1.431.11.51.31=6812.45（萬美元）；則間接費用為6812.45-5200.34=1612.11（萬美元）；由此估算出該項目的總投資為6812.45萬美元，其中間接費用為1612.11萬美元。朗格系數(shù)估算投資 應用朗格系數(shù)法進行工程項目或裝置估價的精度仍不是很高，

11、盡管如此，由于朗格系數(shù)法是以設備費為計算基礎，而設備費用在一項工程中所占的比重對于石油、石化、化工工程而言占45%55%，幾乎占一半左右，同時一項工程中每臺設備所含有的管道、電氣、自控儀表、絕熱、油漆、建筑等，都有一定的規(guī)律。所以，只要對各種不同類型工程朗格系數(shù)掌握得準確，估算精度仍可較高。朗格系數(shù)法估算誤差在10%15%。鋪底流動資金的估算編制方法例5.4某項目投資后的年產(chǎn)值為1.8億元，其同類企業(yè)的百元產(chǎn)值流動資金占用額為19.5元，則該項目的流動資金估算額為：解：1800019.5/100=3510萬元鋪底流動資金的估算編制方法例5.5假定已知某擬建項目達到設計生產(chǎn)能力后，全場定員100

12、0人，工資和福利費按照每人每年10000元估算。每年的其他費用為800萬元。年外購原材料、燃料動力費估算為21600萬元。年經(jīng)營成本25200萬元，年修理費占年經(jīng)營成本的10%。各項流動資金的最低周轉天數(shù)分別為：應收帳款30天，現(xiàn)金40天，應付帳款30天，存貨40天。用分項詳細估算法對該項目進行流動資金的估算。鋪底流動資金的估算編制方法（1）應收賬款=年經(jīng)營成本/年周轉次數(shù)=25200/(360/30)=2100(萬元)（2）現(xiàn)金=（年工資福利費+年其他費）/年周轉次數(shù)=(11000+800)/(360/40)=200 (萬元)（3）存貨外購原材料、燃料=年外購原材料、燃料動力費/年周轉次數(shù)=

13、21600/(360/40)=2400 (萬元)在產(chǎn)品=（年工資福利費+年其他費+年外購原材料、燃料動力費+年修理費）/年周轉次數(shù)=(1000+800+21600+2520010%)/(360/40)=2880 (萬元)產(chǎn)成品=年經(jīng)營成本/年周轉次數(shù)=25200/(360/40)=2800 (萬元)存貨=2400+2880+2800=8080 (萬元)鋪底流動資金的估算編制方法（4）流動資金=現(xiàn)金+應收賬款+存貨=200+2100+8080=10380(萬元)（5）應付賬款=年外購原材料、燃料動力費/年周轉次數(shù)=21600/(360/30)=1800 (萬元)（6）流動負債=應付賬款=1800

14、 (萬元)（7）流動資產(chǎn)=流動資產(chǎn)-流動負債=10380-1800=8580 (萬元)鋪底流動資金的估算編制方法 用分項詳細估算法估算出的該擬建項目的流動資金額是8580萬元。需說明的是，流動資金中的鋪底流動資金是保證項目投產(chǎn)后，能正常生產(chǎn)經(jīng)營所需要的最基本的周轉資金。鋪底流金在項目決策階段就必須落實。其計算公式是：鋪底流動資金=流動資金30%該擬建項目的鋪底流動資金額估算為2574萬元（858030%=2574萬元）。項目評價v項目評價即對推薦方案進行財務分析、經(jīng)濟分析、環(huán)境影響評價、社會評價及風險分析，以判別項目的環(huán)境可行性、經(jīng)濟可行性、社會可行性及抗風險能力。不確定性分析v所謂項目的不確

15、定性分析，就是考查建設投資、經(jīng)營成本、產(chǎn)品售價、銷售量、項目壽命計算期等因素變化時，對項目經(jīng)濟評價指標所產(chǎn)生的影響。不確定性分析主要包括盈虧平衡分析、敏感性分析及概率分析。一、土石方工程項目編碼項目編碼項目項目名稱名稱項目特征項目特征計量計量單位單位工程量計算規(guī)則工程量計算規(guī)則工程內(nèi)容工程內(nèi)容010101001平整平整場地場地1.土壤類別土壤類別2.棄土運距棄土運距3.取土運距取土運距m2按設計圖示尺寸以按設計圖示尺寸以建筑物首層面積計建筑物首層面積計算。算。1.土方挖填土方挖填2.場地找平場地找平3.運輸運輸010101002挖土挖土方方1.土壤類別土壤類別2.挖土平均厚度挖土平均厚度3.棄

16、土運距棄土運距m3按設計圖示尺寸以按設計圖示尺寸以體積計算。體積計算。1.排地表水排地表水2.土方開挖土方開挖3.擋土板支擋土板支拆拆4.截樁頭截樁頭5.基底釬探基底釬探6.運輸運輸010101003挖基挖基礎土礎土方方1.土壤類別土壤類別2.基礎類型基礎類型3.墊層底寬、底墊層底寬、底面積面積4.挖土深度挖土深度5.棄土運距棄土運距m3按設計圖示尺寸以按設計圖示尺寸以基礎墊層底面積乘基礎墊層底面積乘以挖土深度計算。以挖土深度計算。一、土石方工程v例例6-1某單位傳達室基礎平面圖及基礎詳圖某單位傳達室基礎平面圖及基礎詳圖如圖如圖6-24所示，土壤為三類土，干土，場內(nèi)所示，土壤為三類土，干土，場

17、內(nèi)運土運土150m，土方外運，土方外運15公里，計算挖基礎公里，計算挖基礎土方清單工程量及綜合單價。（不考慮工作土方清單工程量及綜合單價。（不考慮工作面及放坡、利潤按面及放坡、利潤按27.5%計算）計算）一、土石方工程v解：工程量計算如下：解：工程量計算如下：挖土深度挖土深度=1.9-0.3=1.6m墊層寬度墊層寬度=1.2m墊層長度墊層長度=（9+5）2+（5-1.2）2=35.60m挖基礎土方體積挖基礎土方體積=35.601.21.6=68.35m3綜合單價分析表綜合單價分析表工程名稱：工程名稱：案例案例0202 第第1 1頁頁, , 共共3 3頁頁項目編碼項目編碼清單項目名稱清單項目名稱

18、單位單位清單數(shù)量清單數(shù)量綜合單價綜合單價( (元元) )010101003001010101003001挖基礎土方挖基礎土方m3m368.35068.350106.65106.65定額編號定額編號項目名稱項目名稱單位單位數(shù)量數(shù)量單價單價合價合價( (元元) )A1-8A1-8人工挖溝槽、基坑三類土深人工挖溝槽、基坑三類土深度在度在2m2m內(nèi)內(nèi)100m3100m30.6830.6834122.894122.892820.062820.06A1-104A1-104土方場內(nèi)運輸人力車運土方土方場內(nèi)運輸人力車運土方 運距運距 100m100m內(nèi)內(nèi)/改改: :實際運距實際運距150m150m100m31

19、00m30.6830.6831673.51673.51144.671144.67A1-132A1-132人工裝自卸汽車運卸土、石人工裝自卸汽車運卸土、石方土方運距方土方運距1km/1km/改改: :實際運實際運距距15km15km100m3100m30.6830.6834860.514860.513324.593324.59 一一人工費人工費元元 50.2050.200000000400000004四類工四類工工日工日0.8650.86558.0058.0050.2050.20二二材料費材料費元元 三三機械使用費機械使用費元元 36.1036.109990401599904015自卸汽車裝載質(zhì)

20、量自卸汽車裝載質(zhì)量8(t)8(t)臺班臺班0.0610.061596.73596.7336.1036.10四四管理費管理費元元 6.466.46五五利潤利潤元元50.19950.19927.5027.5013.8013.80 合計合計: :元元 106.65106.65二、樁與地基基礎工程項目編碼項目編碼項目項目名稱名稱項目特征項目特征計量計量單位單位工程量計算規(guī)則工程量計算規(guī)則工程內(nèi)容工程內(nèi)容010201001預制預制鋼筋鋼筋混凝混凝土樁土樁1.土壤類別土壤類別2.單樁長度、根單樁長度、根數(shù)數(shù)3.樁截面樁截面4.板樁面積板樁面積5.管樁填充材料管樁填充材料種類種類6.樁傾斜度樁傾斜度7.混凝

21、土強度混凝土強度8.防護材料種類防護材料種類m/根根按設計圖示尺寸以按設計圖示尺寸以樁長（包括樁尖）樁長（包括樁尖）或根數(shù)計算?；蚋鶖?shù)計算。1.樁制作、樁制作、運輸運輸2.打樁、試打樁、試驗樁、斜樁驗樁、斜樁3.送樁送樁4.管樁填充管樁填充材料、刷防材料、刷防護材料護材料5.清理、運清理、運輸輸二、樁與地基基礎工程項目編碼項目編碼項目項目名稱名稱項目特征項目特征計量計量單位單位工程量計算規(guī)則工程量計算規(guī)則工程內(nèi)容工程內(nèi)容010201002接樁接樁1.樁截面樁截面2.接頭長度接頭長度3.接樁材料接樁材料個個/m按設計圖示規(guī)定按設計圖示規(guī)定以接頭數(shù)量（板以接頭數(shù)量（板樁按接頭長度）樁按接頭長度）計

22、算。計算。1.樁制作、運樁制作、運輸輸2.接樁、材料接樁、材料運輸運輸010201003混凝混凝土灌土灌注樁注樁1.土壤類別土壤類別2.單樁長度、根單樁長度、根數(shù)數(shù)3.樁截面樁截面4.成孔方法成孔方法5.混凝土強度混凝土強度m/根根按設計圖示尺寸按設計圖示尺寸以樁長（包括樁以樁長（包括樁尖）或根數(shù)計算。尖）或根數(shù)計算。1.成孔、固壁成孔、固壁2.混凝土制作、混凝土制作、運輸、灌注、運輸、灌注、振搗、養(yǎng)護振搗、養(yǎng)護3.泥漿池及溝泥漿池及溝槽砌筑、拆除槽砌筑、拆除4.泥漿制作、泥漿制作、運輸運輸5.清理、運輸清理、運輸二、樁與地基基礎工程v例例6-2某工程樁基礎為現(xiàn)場預制混凝土方樁，某工程樁基礎為

23、現(xiàn)場預制混凝土方樁，如圖如圖6-25所示，所示，C30商品砼，室外地坪標高商品砼，室外地坪標高-0.3m，樁頂標高，樁頂標高-1.8m，共，共150根，計算預制根，計算預制混凝土方樁的清單工程量及分別計算每米和混凝土方樁的清單工程量及分別計算每米和每根的綜合單價。（不考慮送樁及接樁，利每根的綜合單價。（不考慮送樁及接樁，利潤按潤按27.5%計算）計算）解：樁長解：樁長=（8+0.4）150=1260m 樁根數(shù)樁根數(shù)=150根根綜合單價分析表綜合單價分析表工程名稱：工程名稱：案例案例0202 第第2 2頁頁, , 共共3 3頁頁項目編碼項目編碼清單項目名稱清單項目名稱單位單位清單數(shù)量清單數(shù)量綜合

24、單價綜合單價( (元元) )010201001001010201001001預制鋼筋混凝土預制鋼筋混凝土樁樁m m1260.0001260.00055.8855.88定額編號定額編號項目名稱項目名稱單位單位數(shù)量數(shù)量單價單價合價合價( (元元) )A2-3A2-3打預制方樁截面打預制方樁截面300300300mm300mm樁長樁長(12m)(12m)以內(nèi)以內(nèi)100m100m12.60012.6001329.931329.9316757.1216757.12A4-208A4-208預制混凝土構件預制混凝土構件制作方樁制作方樁10m310m311.34011.340984.13984.1311160

25、.0311160.03A4-100A4-100商品混凝土碎石商品混凝土碎石粒徑粒徑2020石石C30A4-C30A4-20820810m310m311.45311.4533709.543709.5442485.3642485.36一一人工費人工費元元 9.909.900000000300000003三類工三類工工日工日0.1710.17158.0058.009.909.90二二材料費材料費元元 34.4534.450400700204007002混凝土方樁混凝土方樁300300300300m m 85.5385.53 3801000138010001松雜木枋板材（周轉材、綜合）松雜木枋板材（周

26、轉材、綜合）m3m3 1480.091480.090.280.283900102839001028草袋片草袋片片片0.0420.0424.254.250.180.183900110639001106麻袋麻袋條條0.0230.0234.964.960.120.123900117039001170水水m3m30.0970.0971.541.540.150.157501000475010004C30C30商品普通混凝土商品普通混凝土2020石石m3m30.0910.091370.00370.0033.6333.63FY000018FY000018含量：現(xiàn)場預制方樁含量：現(xiàn)場預制方樁m3m30.093

27、0.0930.000.00 FY000020FY000020含量：混凝土含量：混凝土m3m30.0910.0910.000.00 FY000031FY000031金屬材料攤銷金屬材料攤銷kgkg0.0200.0203.113.110.060.06FY000045FY000045其他材料費其他材料費元元0.0280.0281.001.000.030.03三三機械使用費機械使用費元元 7.047.049990203899902038軌道式柴油打樁機沖擊部分質(zhì)量軌道式柴油打樁機沖擊部分質(zhì)量3.5(t)3.5(t)臺班臺班0.0040.0041211.051211.055.335.3399903017

28、99903017履帶式起重機提升質(zhì)量履帶式起重機提升質(zhì)量15(t)15(t)臺班臺班0.0030.003603.68603.681.571.579990605199906051混凝土震搗器混凝土震搗器( (插入式插入式) )臺班臺班0.0070.00710.7910.790.080.089991800899918008其他機械費其他機械費元元0.0700.0701.001.000.070.07四四管理費管理費元元 1.761.76五五利潤利潤元元9.9029.90227.5027.502.722.72 合計合計: :元元 55.8855.88綜合單價分析表綜合單價分析表工程名稱：工程名稱：案例

29、案例0202 第第3 3頁頁, , 共共3 3頁頁項目編碼項目編碼清單項目名稱清單項目名稱單位單位清單數(shù)量清單數(shù)量綜合單價綜合單價( (元元) )010201001002010201001002預制鋼筋混凝土樁預制鋼筋混凝土樁8.4m/8.4m/根根根根150.000150.000469.35469.35定額編號定額編號項目名稱項目名稱單位單位數(shù)量數(shù)量單價單價合價合價( (元元) )A2-3A2-3打預制方樁截面打預制方樁截面300300300mm300mm樁長樁長(12m)(12m)以內(nèi)以內(nèi)100m100m12.60012.6001329.91329.93 316757.1216757.12A4-208A4-208預制混凝土構件制預制混凝土構件制作方樁作方樁10m310m311.34011.340984.13984.1311160.0311160.03A4-100A4-100商品混凝土碎石粒商品混凝土碎石粒徑徑2020石石C30A4-208C30A4-20810m310m311.45311.4533709.53709.54 442485.3642485.36一一人工費人工費元元 83.1883.180000000300000003三類工三類工工日工日1.4341.43458.0058.0083.1883.18二二材料費材料費元元 289.3