信貸調(diào)控與銀行運營培訓

1、信貸調(diào)控與銀行運營培訓2o 1、2007年以來的調(diào)控基調(diào)；o 2、銀行業(yè)運行狀況；o 3、未來一段時間可能存在的問題(宏觀經(jīng)濟的前景并不明朗)3o 1、2007年以來的貨幣調(diào)控o 從緊貨幣政策o 公開市場對沖；o 提高法定存款準備金率；o 加息；o 人民幣匯率升值；4貨幣當局的對沖操作15貨幣當局的對沖操作26貨幣當局的對沖操作37o 法定存款準備金率已提高到17.5%的歷史最高水平；o 貸款規(guī)模直接控制；o 截止2021年6月末，M0余額為3.02萬億元，同比增長12.28%; M1余額為15.48萬億元，同比增長14.19%;M2余額為44.31萬億元，同比增長17.37%;o 全國金融機

2、構(gòu)人民幣各項貸款余額28.62萬億元，同比增長14.12%. 89貨幣供給增速10貸款增速11o 2、緊縮政策下銀行業(yè)運行o 法定存款準備金的影響效應分析；o 加息的影響：負面、正面o 貸款額度限制影響及銀行應對：金融創(chuàng)新理財產(chǎn)品、外匯貸款o 總體影響分析，截至到2021年2季度末為止，緊縮政策的正面效應大于負面效應，銀行收益水平上升明顯。12o 銀行業(yè)收益增長的主要來源：o 1、由于加息而引起的凈利差擴大；o 2、收入多元化，非利息收入迅速增長；o 3、管理水平改進，本錢節(jié)約；o 第一個原因占據(jù)主導13外匯貸款增長14上市銀行的利差水平變化趨勢上市銀行的利差水平變化趨勢 單位：單位：% %銀

3、行資金成本資產(chǎn)收益率凈息差息差變動（基點）20062007.920062007.920062007129招商銀行1.601.634.074.392.472.7629浦發(fā)銀行1.811.864.534.742.722.8816興業(yè)銀行2.242.594.605.182.362.5923民生銀行1.822.164.314.652.492.490華夏銀行2.062.304.414.932.352.6328深發(fā)展2.342.544.785.502.442.9652工商銀行1.711.763.954.302.242.5430建設(shè)銀行1.621.614.344.652.723.0432交通銀行1.701.

4、894.204.402.52.511中國銀行2.142.184.444.682.32.520中信銀行2.111.934.584.762.472.8336北京銀行1.611.903.683.962.072.06-1寧波銀行1.631.774.664.753.032.98-5南京銀行1.902.194.284.732.382.541615上市銀行中間業(yè)務凈收入增速上市銀行中間業(yè)務凈收入增速 單位：%銀行200520062007.12招商銀行76.360.4154.4浦發(fā)銀行13.276.290.3興業(yè)銀行22.982.4-民生銀行21.1175.7133.5華夏銀行24.753.454.6深發(fā)展2

5、7.328.252.5交通銀行25.936.2150.1中國銀行8.154.987.9工商銀行28.555.0104.7建設(shè)銀行30.760.5-中信銀行31.487.8-北京銀行25.8191.089.8寧波銀行22.462.140.3南京銀行50.137.5-上市銀行平均23.757.6111.216上市銀行中間業(yè)務收入占比上市銀行中間業(yè)務收入占比 單位：%銀行200520062007.12招商銀行8.210.115.5浦發(fā)銀行2.23.04.0興業(yè)銀行2.43.25.6民生銀行2.96.010.0華夏銀行2.63.03.4深發(fā)展4.44.34.1交通銀行6.06.611.6中國銀行7.4

6、9.713.8工商銀行6.49.013.3建設(shè)銀行6.69.014.4中信銀行3.14.45.5北京銀行1.43.04.2寧波銀行5.67.07.2南京銀行3.53.92.817局部商業(yè)銀行中間業(yè)務收入構(gòu)成情況局部商業(yè)銀行中間業(yè)務收入構(gòu)成情況 單位：單位：% %中間業(yè)務類型工商銀行中國銀行交通銀行建設(shè)銀行招商銀行占比增速占比增速占比增速占比增速占比增速銀行卡13.249.913.128.425.195.717.332.725.883.9支付結(jié)算17.323.716.623.715.16.011.922.512.533.9代理服務39.8252.740.0143.328.16262.545.62

7、46.522.0147.0信貸承諾2.244.514.030.35.25.03.150.56.446.2信托服務4.5118.23.695.611.8380.99.280.926.5921.8其他22.934.112.752.014.751.712.960.86.947.218上市銀行的上市銀行的ROAROA和和ROE ROE 單位：%銀行銀行ROAROE20062007.920062007.9招商銀行0.811.216.7021.40浦發(fā)銀行0.530.7016.5023.70興業(yè)銀行0.701.0226.2029.90民生銀行0.610.7322.1019.00華夏銀行0.360.4413

8、.1017.80深發(fā)展0.540.7822.4031.50交通銀行0.780.9314.1017.47中國銀行0.851.0612.8114.09工商銀行0.711.0513.6019.90建設(shè)銀行-1.18-20.88中信銀行0.600.8214.1011.70北京銀行-0.79-9.34寧波銀行南京銀行-0.80-14.5919o 小結(jié)：o 總體來看，宏觀調(diào)控的主要對象是銀行機構(gòu)，但是，在由緊縮而形成的資金相對緊缺的環(huán)境中，銀行總是有方法將調(diào)控的影響轉(zhuǎn)嫁給企業(yè)，企業(yè)成為了受宏觀調(diào)控最明顯的主體。o 盡管宏觀調(diào)控對銀行業(yè)的直接影響有限，但從長期來看，由于企業(yè)活力的下降，將可能對銀行產(chǎn)生比較嚴

9、重的沖擊。o 原因：銀行業(yè)高杠桿率的行業(yè)特征，決定了其較強的順周期性。而中國銀行業(yè)較為單一的收入結(jié)構(gòu)強化了這一特征。20o 3、未來一段時間可能存在的問題o 緊縮效應逐漸顯現(xiàn)，一些中小銀行機構(gòu)的流動性開始變得緊張超額準備金率下降；o 前期加息政策的正面影響逐步消除；o 業(yè)務收入的多元化不具可持續(xù)性；o 宏觀經(jīng)濟走勢不明朗，資產(chǎn)質(zhì)量開始有所下滑，這將是中國銀行業(yè)未來一段時間所面臨的最大隱憂。21花旗銀行非利息收入結(jié)構(gòu)22美洲銀行非利息收入結(jié)構(gòu)23o 由于受分業(yè)監(jiān)管的限制，中國銀行業(yè)業(yè)務多元化受到了較大的制約，也造成了其對利差收入的依賴。24o 在客戶結(jié)構(gòu)方面。零售銀行業(yè)務盡管有開展，但較國際水平仍顯落后，銀行業(yè)對企業(yè)經(jīng)營業(yè)績的依賴較強。25各國銀行業(yè)務收入占比比較0%20%40%60%80%100%土耳其印度泰國波蘭巴西西班牙韓國阿根廷美國德國零售業(yè)務公司業(yè)務資金交易26o 未來宏觀經(jīng)濟形勢并不確定o