第10章_商業(yè)銀行的風險管理ppt課件

1、第十章商業(yè)銀行的風險管理.第十章 商業(yè)銀行的風險管理第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制第三節(jié) 市場風險的計量與管理第四節(jié) 信譽風險的計量與管理第五節(jié) 操作風險的計量與管理.第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述第十章 商業(yè)銀行的風險管理.第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述一、銀行風險的種類二、銀行風險管理的流程三、銀行風險的控制方法四、商業(yè)銀行全面風險管理.一、銀行風險的種類信譽風險、市場風險、操作風險流動性風險、國家風險、聲譽風險法律風險合規(guī)風險：受法律制裁、處分等戰(zhàn)略風險：不適當?shù)奈磥黹_展規(guī)劃和戰(zhàn)略決策第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述.二、銀行風險管理的流程風險識別財務報表分析法

2、風險樹搜索法 ：用圖形的方式將風險逐漸分解專家意見法 情景分析法 ：模擬未來開展的能夠挑選監(jiān)測診斷法 風險計量風險監(jiān)測風險控制第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述.三、銀行風險的控制方法風險分散：多樣化的投資，不能減少系統(tǒng)性風險風險對沖：自我對沖、市場對沖 衍消費品市場對沖，即管理系統(tǒng)也可以管理非系統(tǒng)風險。風險轉(zhuǎn)移：保險轉(zhuǎn)移、非保險轉(zhuǎn)移 貸款保證第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述.風險躲避：回絕或退出業(yè)務和市場風險抑制：加強風險監(jiān)管，采取相應措施，壞帳發(fā)生有個過程風險補償：風險定價；擔保品變現(xiàn)收入 ；資產(chǎn)損失預備；利潤補償；資本 第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述.四、商業(yè)銀行全面風險管理全面風險管理的概念全面風

3、險管理的總體框架風險管理戰(zhàn)略風險管理過程風險管理根底設備風險管理環(huán)境本人看第一節(jié) 商業(yè)銀行風險管理概述.第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制第十章 商業(yè)銀行的風險管理.第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制一、商業(yè)銀行公司治理二、商業(yè)銀行內(nèi)部控制三、公司治理、內(nèi)部控制與風險管理.一、商業(yè)銀行公司治理一商業(yè)銀行公司治理的定義二公司治理主體三利益相關者四信息披露第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.一商業(yè)銀行公司治理的定義定義：針對銀行運作所設計的各種鼓勵約束機制以及制度安排的總和 根本作用：協(xié)調(diào)股東和其他利益相關者之間的關系，完善透明度、責權(quán)劃分及制衡機制第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.二公司治理主

4、體本人看股東和股東大會：權(quán)益機關 董事和董事會：業(yè)務執(zhí)行機關 高級管理層：對董事會擔任，擔任詳細執(zhí)行董事會的決策 監(jiān)事和監(jiān)事會：對銀行業(yè)務活動及會計事務等進展監(jiān)視 鼓勵約束機制 ：薪酬與商業(yè)銀行效益和個人業(yè)績相聯(lián)絡的鼓勵機制 第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.二、商業(yè)銀行內(nèi)部控制一商業(yè)銀行內(nèi)部控制的概念和目的二商業(yè)銀行內(nèi)部控制的原那么三商業(yè)銀行內(nèi)部控制的構(gòu)成要素第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.一商業(yè)銀行內(nèi)部控制的概念概念：商業(yè)銀行為實現(xiàn)運營目的，經(jīng)過制定和實施一系列制度、程序和方法，對風險進展事前防備、事中控制、事后監(jiān)視和糾正的動態(tài)過程和機制 第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.二商業(yè)銀

5、行內(nèi)部控制的原那么全面原那么謹慎原那么有效原那么：高度權(quán)威性獨立原那么：直接向董事會、監(jiān)事會和高管報告經(jīng)濟原那么 ：合理的本錢實現(xiàn)內(nèi)控第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.三商業(yè)銀行內(nèi)部控制的構(gòu)成要素內(nèi)部控制環(huán)境風險識別與評價 內(nèi)部控制措施信息交流與反響監(jiān)視評價與糾正本人看第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.三、公司治理、內(nèi)部控制與風險管理公司治理構(gòu)造：處理股東大會、董事會、監(jiān)事會及高級管理層之間權(quán)責利劃分的制度安排，主要涉及法律層面的問題內(nèi)部控制：銀行董事會和高級管理層建立的內(nèi)部管理制度，屬于內(nèi)部管理層面的問題 ，處理公司治理的權(quán)、責、利之后發(fā)生第二節(jié) 商業(yè)銀行公司治理與內(nèi)部控制.第三節(jié) 市場

6、風險的計量與管理第十章 商業(yè)銀行的風險管理.第三節(jié) 市場風險的計量與管理一、市場風險的特點與控制方法二、市場風險計量的傳統(tǒng)方法三、市場風險計量的內(nèi)部模型.一、市場風險的特點與控制方法市場風險的特點：系統(tǒng)性、易于計量 銀行賬戶業(yè)務和買賣賬戶業(yè)務的劃分 銀行賬戶業(yè)務：如存款、貸款、證券投資及與此相關聯(lián)的衍消費品。買賣賬戶業(yè)務：獲取短期收益為目的，為了買賣或躲避買賣賬戶風險進展的業(yè)務資本監(jiān)管中，僅對買賣賬戶的市場風險計提資本第三節(jié) 市場風險的計量與管理.市場風險的控制方法：1、風險對沖和風險轉(zhuǎn)移 2、利率敏感性缺口和久期缺口管理 3、限額管理買賣限額Limits on Net and Gross P

7、ositions ：總買賣頭寸、凈買賣頭寸風險限額Risk Limits 如在險價值的限額和期權(quán)性頭寸限額止損限額Stop-Loss Limits 第三節(jié) 市場風險的計量與管理.二、市場風險計量的傳統(tǒng)方法：敏感度法缺口分析利率敏感性資產(chǎn)與負債：利率變動影響利息收入的資產(chǎn)利率敏感性缺口：正缺口 、負缺口、零缺口：P317的表11-1缺口分析的運用第三節(jié) 市場風險的計量與管理.(1)積極的利率敏感型缺口管理戰(zhàn)略利率的預期最佳利率敏感型缺口狀況采取措施上升正缺口增加利率敏感型資產(chǎn)，減少利率敏感型負債下降負缺口減少利率敏感型資產(chǎn)，增加利率敏感型負債由于未來利率的不可預測性，故將利率敏感型缺口調(diào)整為零。

8、 (2)防備性利率敏感型缺口管理戰(zhàn)略第三節(jié) 市場風險的計量與管理.缺口分析的利弊利：簡便、明晰易懂弊：1、假設頭寸到期時間或重新定價時間一樣2、未思索金融產(chǎn)品基準利率的調(diào)整幅度不同而帶來的風險3、對非利息收入的影響4、未思索利率變動對銀行價值的影響第三節(jié) 市場風險的計量與管理.二、市場風險計量的傳統(tǒng)方法：敏感度法久期分析 久期的概念：也稱繼續(xù)期 久期缺口：衡量利率變化對銀行經(jīng)濟價值詳細影響的目的 久期分析的運用久期分析的利弊第三節(jié) 市場風險的計量與管理.久期的概念久期是一種用價值與時間加權(quán)來度量到期日的方法。思索了一切盈利資產(chǎn)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入和一切負債相關的現(xiàn)金流出的時間安排。實踐上久期度量了收

9、回投資資金所需求的平均時間。例子：一家金融機構(gòu)預期從其貸款與證券投資獲取的支付流的平均到期日或必需向其儲戶支付的利息支付流的平均到期日。第三節(jié) 市場風險的計量與管理.久期的計算公式及例子P319第三節(jié) 市場風險的計量與管理.第三節(jié) 市場風險的計量與管理. 金融機構(gòu)的資產(chǎn)與負債會隨著利率的變化而變化，結(jié)果引起凈資產(chǎn)變化。即NW= AL得到： 第三節(jié) 市場風險的計量與管理.第三節(jié) 市場風險的計量與管理.分析：(1) 久期缺口為正，利率變化會呵斥資產(chǎn)價值變化大于負債價值變化。在這種情況下，假設利率上升，金融機構(gòu)資產(chǎn)價值會比負債價值減少得更多，于是凈資產(chǎn)減少；假設利率下降，金融機構(gòu)資產(chǎn)價值會比負債價值

10、添加地更多，于是凈資產(chǎn)添加。第三節(jié) 市場風險的計量與管理.(2) 久期缺口為負，利率的變化會呵斥負債價值變化大于資產(chǎn)價值變化。在這種情況下，假設利率上升，負債價值會比資產(chǎn)價值減少得更快，于是凈資產(chǎn)添加；假設利率下降，金融機構(gòu)負債價值會比資產(chǎn)價值添加地更多，于是凈資產(chǎn)減少。(3) 久期缺口為0。不論利率如何變化，負債價值變化與資產(chǎn)價值變化速度趨于一致。在這種情況下，銀行凈資產(chǎn)不變。第三節(jié) 市場風險的計量與管理.三、市場風險計量的內(nèi)部模型：在險價值法一在險價值的概念二在險價值的計算方差協(xié)方差法Variance-Covariance Method 歷史模擬法Historical Simulation

11、 Method 蒙特卡洛模擬法Monte Carlo Simulation 三在險價值法的優(yōu)點與缺陷第三節(jié) 市場風險的計量與管理.VaR的含義是：風險資產(chǎn)或組合在一個給定的置信區(qū)間Confidence Level和持有期間Holding Horizon時，在正常的市場條件下的最大期望損失。例如，在給定的持有期間為一星期，給定的置信程度99，即損失概率為1時，某投資組合的VaR等于1000萬美圓就意味著：在下一個星期中有99的置信度該組合的最大期望損失為1000萬美圓，或者說有1的能夠性該組合的期望損失將超越1000萬美圓。 第三節(jié) 市場風險的計量與管理.不同的金融機構(gòu)可以根據(jù)本人的需求選擇適宜

12、的方法計算VaR，其中主要的三種為：方差協(xié)方差法假定研討對象收益分布服從特定分布、歷史模擬法、蒙特卡洛模擬法模擬研討對象的隨機變化。每種計算方法都各有優(yōu)缺陷，在運用時要根據(jù)實踐情況比較選擇。第三節(jié) 市場風險的計量與管理.VaR的優(yōu)點與缺陷能反映一家銀行市場風險的總體程度VaR方法的本質(zhì)是一種依賴于歷史數(shù)據(jù)并強調(diào)正常市場條件的方法。第三節(jié) 市場風險的計量與管理.第四節(jié) 信譽風險的計量與管理第十章 商業(yè)銀行的風險管理.第四節(jié) 信譽風險的計量與管理一、信譽風險的特征與控制二、信譽風險的計量：信譽計量術(shù)模型三、信譽風險計量中的評級.一、信譽風險的特征與控制一信譽風險的特征非系統(tǒng)性非正態(tài)分布信息不對稱嚴

13、重數(shù)據(jù)缺乏第四節(jié) 信譽風險的計量與管理.二信譽風險的控制方法基于單筆頭寸暴露的信譽風險控制:經(jīng)過貸款三查、貸款擔保和貸款定價基于資產(chǎn)組合的信譽風險控制：貸款出賣、信譽衍消費品、資產(chǎn)證券化第四節(jié) 信譽風險的計量與管理.二、信譽風險的計量：信譽計量術(shù)模型一信譽級別轉(zhuǎn)移矩陣：例子P330二估計貸款的價值：例子P330借款人違約時貸款的價值借款人不違約時貸款的價值二估計貸款的VaR值：例子P332第四節(jié) 信譽風險的計量與管理.三、信譽風險計量中的評級一評級符號P334二客戶評級與債項評級客戶評級：償債才干與償債志愿債項評級：買賣本身債項評級與客戶評級的關系第四節(jié) 信譽風險的計量與管理.三外部評級與內(nèi)部

14、評級外部評級內(nèi)部評級違約概率、違約損失率、違約風險暴露、有效期限是內(nèi)部評級的四個中心風險要素P336違約損失率：違約后損失金額與違約風險暴露之間的比例初級評級法中僅違約概率數(shù)據(jù)由銀行提供第四節(jié) 信譽風險的計量與管理.第五節(jié) 操作風險的計量與管理第十章 商業(yè)銀行的風險管理.第五節(jié) 操作風險的計量與管理一、操作風險的種類與特點二、操作風險的控制措施三、操作風險的計量.一、操作風險的種類與特點操作風險的種類內(nèi)部欺詐Internal fraud外部欺詐External fraud就業(yè)政策和任務場所平安性Employment Practices and Workplace Safety客戶、產(chǎn)品及業(yè)務操

15、作Clients, Products & Business Practices實體資產(chǎn)損壞Damage to Physical Assets業(yè)務中斷和系統(tǒng)失敗Business Disruption and System Failures執(zhí)行、交割及流程管理Execution, Delivery & Process Management， 第五節(jié) 操作風險的計量與管理.一、操作風險的種類與特點操作風險的特點損失特殊性:風險損失與收益沒有必然聯(lián)絡 方式多樣性:人為或自然要素、運營場所管理差別性：計量更困難：歷史短概率小數(shù)據(jù)少最近才遭到注重第五節(jié) 操作風險的計量與管理.二、操作風險的控制措施內(nèi)部控制

16、措施：行為規(guī)范、信息披露、鼓勵與約束業(yè)務延續(xù)方案：建立災難應急恢復保險業(yè)務外包：最終的責任人是銀行技術(shù)外包處置程序外包業(yè)務營銷外包某些專業(yè)性效力外包 第五節(jié) 操作風險的計量與管理.三、操作風險的計量根本目的法：操作風險的資本要求等于前三年各年正的總收入乘上一個固定比例=15%并加總后的平均值。最簡單的方法，適用于較小的國內(nèi)銀行，簡便易于操作和監(jiān)管。第五節(jié) 操作風險的計量與管理.根本目的法問題1、總收入目的與風險暴露的相關程度值得疑心?？偸杖胧沁^去運營成果不能反映未來的不確定性?？偸杖雽\營損失數(shù)量動搖率的解釋幾乎為零。2、隱含的前提：操作風險資本同規(guī)模目的存在線性關系。3、操作風險資本與風險管理政策、技術(shù)、制度、人員素質(zhì)等沒有直接關系。第五節(jié) 操作風險的計量與管理.規(guī)范法銀行業(yè)務分8個產(chǎn)品線的，每個產(chǎn)品線的監(jiān)管資本要求，等于該產(chǎn)品線的總收入乘以該產(chǎn)品線對應的值P342，然后加總得到銀行總的操作風險監(jiān)管資本要求。符合規(guī)定條件的國際活潑銀行采用第五節(jié) 操作風險的計量與管理.規(guī)范法問題思索到不同的業(yè)務的操作風險系數(shù)，比根本目的法的風險敏感度更高。但也是以總收入為目的，具有與根本目的法一