復(fù)習(xí)題庫(kù)答案簡(jiǎn)答

1、PAGE PAGE 4四、案例分析參考答案：（一）題1、答案：凈資產(chǎn)收益率(%)5.11銷售（營(yíng)業(yè)）利潤(rùn)率(%)2.39應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）65.53存貨周轉(zhuǎn)率（次）13.85速動(dòng)比率(%)126.3資產(chǎn)負(fù)債率(%)53.402、答案：（只要有做分析，回答可以放款就可以全分）通過(guò)進(jìn)一步對(duì)其財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)整理計(jì)算，并與行業(yè)平均值進(jìn)行比較后，對(duì)其盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力、長(zhǎng)期償債能力、短期償債能力分析如下：（1）盈利能力：反映盈利能力的幾項(xiàng)指標(biāo)中除銷售利潤(rùn)率低于行業(yè)平均水平外，其他均遠(yuǎn)高于平均水平，這主要是由于該公司是（鋼鐵）資金密集型企業(yè)，資金需求量較大，而作為該企業(yè)為了保證資金的正常、快速流轉(zhuǎn)，采取低價(jià)銷

2、售的策略，將大部分產(chǎn)品給大型鋼鐵銷售企業(yè)包銷造成的，但該公司還是取得了較好的經(jīng)濟(jì)效益，隨著該公司的資金實(shí)力不斷增加，利潤(rùn)水平也將不斷提高，具備一定的盈利能力。（2）營(yíng)運(yùn)能力：資金流動(dòng)迅速，因此，其應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率及存貨周轉(zhuǎn)率均超過(guò)行業(yè)優(yōu)秀水平，具很強(qiáng)的營(yíng)運(yùn)能力。3）短期償債能力：其速動(dòng)比率超過(guò)了行業(yè)平均值。4）長(zhǎng)期償債能力：該公司一直保持較低的資產(chǎn)負(fù)債率，該項(xiàng)指標(biāo)遠(yuǎn)低于行業(yè)平均水平；已獲利息倍數(shù)，也基本達(dá)到行業(yè)平均水平，具備較強(qiáng)的長(zhǎng)期償債能力。該公司的經(jīng)營(yíng)情況良好,抵押物足值，可以發(fā)放該筆貸款。（二）題1、答案：凈資產(chǎn)收益率(%)18.04銷售（營(yíng)業(yè)）利潤(rùn)率(%)77.68應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）1

3、46240存貨周轉(zhuǎn)率（次）4.00速動(dòng)比率(%)11.29現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率(%)-56.5資產(chǎn)負(fù)債率(%)76.722、答案：（只要做了具體分析，授信方案為經(jīng)營(yíng)性物業(yè)貸款，就可以得分）（1）財(cái)務(wù)分析：主要財(cái)務(wù)指標(biāo)中報(bào)告期盈利能力指標(biāo)較強(qiáng)，反映在凈資產(chǎn)收益率、總資產(chǎn)報(bào)酬率、銷售利潤(rùn)率指標(biāo)都較行業(yè)平均值有大幅度的增加，說(shuō)明借款人的單位收入能產(chǎn)生較高比例的利潤(rùn)、利潤(rùn)率，相對(duì)總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)的比例較高。報(bào)告期營(yíng)運(yùn)能力中應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率較高，應(yīng)收賬款回收較快，回收天數(shù)少，壞賬少；存貨周轉(zhuǎn)率指標(biāo)一般，主要是存貨較高，按市場(chǎng)價(jià)入賬所致。報(bào)告期短期償債能力中速動(dòng)比率指標(biāo)一般，主要也是受存貨較多的影響?，F(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債

4、比率為負(fù)數(shù)，主要是經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流為負(fù)值，因?yàn)榻杩钊爽F(xiàn)處于投資期，應(yīng)付賬款和存貨的增加勢(shì)必會(huì)影響目前的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流，但以目前售樓的趨勢(shì)來(lái)看，以后存貨的減少，預(yù)付賬款結(jié)轉(zhuǎn)至營(yíng)業(yè)收入，將會(huì)使借款人產(chǎn)生大量的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流，增強(qiáng)短期償債能力。（2）授信方案：該筆授信為經(jīng)營(yíng)性物業(yè)貸款，用于支付裝修工程款，工程款總額為3912萬(wàn)元，借款人已投入自有資金1230萬(wàn)元，占總投的31%；向我行借款2500萬(wàn)元，占64%。抵押物建筑面積共6119.4，抵押物足值。由此看來(lái)，借款人有明確、具體、合理的貸款用途，不存在不合理使用貸款的動(dòng)機(jī)和條件，以往不存在不合理使用貸款的行為，借款用途在營(yíng)業(yè)執(zhí)照規(guī)定的范圍之內(nèi)，符合國(guó)家的產(chǎn)業(yè)政

5、策和信貸政策，授信金額與實(shí)際資金相匹配，項(xiàng)目可行，期限合理。（三）題 1、答案：凈資產(chǎn)收益率(%)-1.25，總資產(chǎn)報(bào)酬率(%)-0.59，速動(dòng)比率(%)127.96，現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率(%)-135.48，資產(chǎn)負(fù)債率(%)53.32，2、答案：（只要做了具體分析，就可以得分）項(xiàng)目分析：本項(xiàng)目項(xiàng)目所面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)較小，第一還款來(lái)源充足，具體原因如下：（1）本項(xiàng)目位置優(yōu)越；（2）在本地區(qū)同類型項(xiàng)目稀缺，并且目標(biāo)客戶，結(jié)構(gòu)龐大且消費(fèi)能力強(qiáng)。本筆貸款對(duì)應(yīng)項(xiàng)目“四證”齊全，自投比例已達(dá)35%，符合房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，且項(xiàng)目位于我市中心城區(qū)，便于貸后監(jiān)管。授信方案：我行擬同意向該發(fā)放貸款38000萬(wàn)元

6、，本筆貸款期限1年，利率執(zhí)行同期同檔次基準(zhǔn)利率，貸款可分筆發(fā)放。放款前提：1、辦妥面積為159373平方米土地使用權(quán)的抵押登記。2、借款人出具承諾函承諾事項(xiàng)包括但不限于：項(xiàng)目辦妥預(yù)售證3個(gè)月內(nèi)，以該項(xiàng)目在建工程（僅限于住宅），辦理以我行為第一抵押權(quán)人的抵押登記手續(xù)；需在我行開(kāi)立項(xiàng)目預(yù)售證監(jiān)控賬戶，且預(yù)收款優(yōu)先在我行結(jié)算。（四）題1、答案：資產(chǎn)負(fù)債率總負(fù)債/總資產(chǎn)（總資產(chǎn)-所有者權(quán)益）/總資產(chǎn)32.88流動(dòng)比率流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債（貨幣資金+應(yīng)收賬款+預(yù)付賬款+其它應(yīng)收款+存貨）/（短期借款+應(yīng)付帳款+其它應(yīng)付款+預(yù)收賬款+其它流動(dòng)負(fù)債）2.69速動(dòng)比率速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債（流動(dòng)資產(chǎn)-存貨）/流動(dòng)負(fù)

7、債1.75凈利潤(rùn)率凈利潤(rùn)/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入收入6.73資產(chǎn)利潤(rùn)率利潤(rùn)總額/總資產(chǎn)2.35存貨周轉(zhuǎn)率主營(yíng)業(yè)務(wù)成本/平均存貨3011.59/6406.42=0.47應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均應(yīng)收帳款3764.5/2188.61.722、答案：從2006年5月的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)來(lái)看，借款人存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率都較去年大幅下降，凈現(xiàn)金流為負(fù)數(shù)，特別是經(jīng)營(yíng)性凈現(xiàn)金流較上年大幅減少，標(biāo)明借款人經(jīng)營(yíng)情況惡化，營(yíng)運(yùn)能力持續(xù)下降3、答案：該筆貸款的擔(dān)保物為借款人自有物業(yè)，評(píng)估價(jià)值2800萬(wàn)元，抵押率為43（1200/2800*100）,屬足值抵押。擔(dān)保物地理位置較好，從目前的收入情況來(lái)看，市場(chǎng)價(jià)值較高，應(yīng)比

8、較容易變現(xiàn)。隨著借款人歸還我社200萬(wàn)元貸款后，貸款抵押率進(jìn)一步下降。綜合來(lái)看，該筆貸款的抵押物價(jià)值較高，擔(dān)保能力較好。4、答案：借款人經(jīng)營(yíng)情況有惡化趨勢(shì)，但目前仍能按期付息，并在最近償還我社貸款200萬(wàn)元，表明其短期償債能力尚可，故按照我社貸款五級(jí)分類認(rèn)定定義，認(rèn)定為關(guān)注類貸款。（五）題1、答案：凈資產(chǎn)收益率（）18.80銷售（營(yíng)業(yè)）利潤(rùn)率（）22.71應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）10.75資產(chǎn)負(fù)債率（）69.992、答案：（1）從四方面進(jìn)行簡(jiǎn)單財(cái)務(wù)分析。（2）授信方案：我行向B房地產(chǎn)公司提供授信額度不超過(guò)15億元的“三舊”改造貸款，期限不超過(guò)5年，用于A村“三舊”改造復(fù)建項(xiàng)目，由B房地產(chǎn)公司的股東

9、提供連帶擔(dān)保。放款前提：1、融資地塊用地性質(zhì)變更為非集體用地，B公司經(jīng)合法途徑取得該地塊，簽訂相關(guān)合同。2、借款人及其股東出具承諾函，同意融資地塊辦理國(guó)土證后，抵押給我行，否則視為嚴(yán)重違約。待辦妥改造項(xiàng)目融資地塊的國(guó)有使用土地證后，兩個(gè)月內(nèi)須追加該土地使用權(quán)作抵押?？傤~度內(nèi)分期發(fā)放貸款，監(jiān)控支付，?？顚Ｓ谩＃╊}1、答案：現(xiàn)貨動(dòng)態(tài)質(zhì)押，理由是該公司存貨為同類產(chǎn)品，周轉(zhuǎn)變動(dòng)較快但保持一定的存貨價(jià)值，動(dòng)態(tài)質(zhì)押可以在盤活借款人存貨占用資金的同時(shí)不影響借款人存貨銷售周轉(zhuǎn)（符合最低價(jià)值控制要求情況下可“以貨換貨”）。2、答案：（ A D ）（七）題答案：1、穩(wěn)定供應(yīng)鏈將賒銷改為商票支付方式，銀行承諾貼

10、現(xiàn)，上游供應(yīng)商收到商業(yè)承兌匯票就可以向銀行申請(qǐng)貼現(xiàn)而提前收到貨款，縮短了應(yīng)收賬款資金占?jí)浩谙蓿蛊洳辉贀?dān)心藍(lán)天空調(diào)的較長(zhǎng)的賒銷期限，從而可以大大穩(wěn)定雙方供應(yīng)關(guān)系。2、融資成本低商票保貼銀行不收手續(xù)費(fèi)，商票可以隨用隨開(kāi)，在上游承擔(dān)貼現(xiàn)利息的情況下，藍(lán)天空調(diào)無(wú)須承擔(dān)融資成本。3、不增加自身銀行融資規(guī)模商票保貼僅是將藍(lán)天空調(diào)應(yīng)付賬款轉(zhuǎn)變?yōu)閼?yīng)付票據(jù)，征信系統(tǒng)反映為其供應(yīng)商的貼現(xiàn)融資信息，并無(wú)增加其銀行負(fù)債。（八）題答案：（1）限定船種目的是為了使我行授信用于借款人較為熟悉且具有成功造船記錄的船舶品種，防范借款人將我行授信用于其不具備建造經(jīng)驗(yàn)的船舶而造成相應(yīng)履約風(fēng)險(xiǎn)。（2）借款人訂單項(xiàng)下能否按時(shí)足額收到船東付款的關(guān)鍵在于船東的信譽(yù)和付款能力，限定實(shí)力較強(qiáng)的船東能有效防范船東的付款風(fēng)險(xiǎn)。（3）因?yàn)榇瑬|預(yù)付款比例越高，船東的違約不支付剩余造船款項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn)越低，我行的授信風(fēng)險(xiǎn)相應(yīng)也較低。（4）因?yàn)槲倚惺谛湃缒艿玫酱瑬|開(kāi)立的未付款項(xiàng)的付款保函（船東的授信銀行開(kāi)具），意味著一旦船東不履行造船款項(xiàng)的支付責(zé)任，我行可以直接向開(kāi)立保函的銀行要求償付，還款風(fēng)險(xiǎn)大為降低。（5）在借款人與船東不惡意事后更改收款賬戶的情況下，訂單合同約定我行指定賬戶為唯一收款