保險案例討論：免賠決策問題

課堂討論課程的內(nèi)容分4個小組，每組負責一道問題。選題一、習題中的下題：四、風險管理案例—英文案例1、CaseMHarrisFoods公司的財產(chǎn)保險—免賠決策案例情況：1981年9月馬克思先生為HFC謀劃1982年1月1日起的HPR風險保單的更新事宜。該風險的保險人是行業(yè)風險保險人IRI，馬可思先生對該保險人的服務(wù)相當滿意，但對保單中的免賠條款有所抱怨。到1982年1月1日滿期的該有效合同含有單次事件50000￥的免賠內(nèi)容。覆IR騙I陰更新銷保單顯分析擔腥馬味可思勞希望擇：獄IR薦I能接夠提掛供一敞個次駁事件管50流00站0至趴10植00煮00乎的免覺賠合就同，洪認為拍將免這賠額封提高法到1府00迫00腿0醋。隙若I損RI土的新昏保單由，將色單次功事件酬的免趙賠額役從5娃00尺00傻提高嗓到1傍00勻00求0，總可：報1、漠降低墳保險扛費2蒼03仍00別￥，窗從而范使其灰回扣頃Pa寧yb屑ac蹄k井為2湊.4辨6/蹤年。楚為了隱慎重乒起見甘，馬咱克思宰要求泄助手建分析僻論證謠，從主財務(wù)邪角度谷，接浪受5蠻00丈00參￥宋額外苦的免柏賠夜的同覺時，戰(zhàn)節(jié)省顧20庭30啟0的侍保險司成本遇是否厲科學銳。屠助手槐米勒襯先生姐采用裝以下澤方法角進行涂了分什析：銹定量伍分析哀過程誕和灶方法層：癢采用利的創(chuàng)Mo病de損l：奶略貨預期必額外德自留液損失貫支出康=狡損失敞額在注50熱00哭0-嗓10心00賠00果的數(shù)驗量*患損毒失可革能性稅*年略度賠睜償額挖模擬承的傅情景慨：舌情景甜一，鳳在1悠00揮00類0的均免賠妖下，機預期追額外霜支出練低于疊20晝30緊0住；召宵惱情景膀二斃，志繼續(xù)賽50疏00顧0的岡免賠梢額憶，寸預期帽額外愧支出唱大于隔20編30縮0。草需要刃的相譽關(guān)的伍信息它：竿1指轎數(shù)化欄的鉛歷史笨損失懂記錄贏；蠶2各病年損梅失次美數(shù)；稠組3假潔設(shè)情桃景下勿的損退失分弄布；鐵4，漫50尺00縫0至致10息00號00興元之浪間的忽平均廟賠償找。忌豈世這些豈信息身的有差關(guān)原視始數(shù)窯據(jù)見沉表1侵、表夜2、道表3什和表耀4。海表1勾腔原稻始損賄失記漲錄脊損失艘日期揪損失木金額集指數(shù)蠻金額雀損失誕日期魔損失噸金額踐指數(shù)歷金額既損失頂日期付損失縫金額擔指數(shù)俘金額露2-逢7-脂61尚16冤4坐49芬1斷12課-4竊-6佩3鳳26臘7貍78棉1虧4-娃23掏-6牧8優(yōu)25溉43宿4藥65茫51礦3飾3-蝴9-臘61及84晚0棋25鐮16放12世-4釘-6息3社32胡4喊94悶8卵3-繭5-盾69稿41慣7趟10居12樓6-瞞18舟-6里1失21具1咱63婆2誤1-沉4-覽64剃34批9暗10鄰08娛4-濁3-調(diào)69婦99墨6笨24景53肝8-周22摘-6材1膚1員02紅7礎(chǔ)31籌06跪1-切2-牲64劫85犁7同27寄76跨6-械5-病69曬19煮1嫁46司7脆8-逆28宿-6號1剪12森12士36占31辣3-總28吸-6護4映24片1辭69央6救12橋-1匆1-修69決12訂07姻29海50見12膚-3蔑1-煩61勢13近1臺39五2哀4-忍21萬-6考4俯24通7光71哨4脫12鵝-1拜9-餃69崇24宏28汗47鵝59娃36屑26治1-之29娘-6欣2溜42肆5醒12務(wù)59國5-碎7-辨64章18仁0老52滿0殺8-貝17筐-7澤0進21匪90科50路59班2-闖2-撓62穩(wěn)24委57明72刮79藥6-哈15銀-6纖4叔33趣7累97立4雀11房-2淺0-朱70庸55資5冒12廚81峰3-摧6-宿62蟻55摟4律16難41信7-暈7-霜64捆12決1沙35勞0臭6-啊11各-7潔1部73宰83醋16辛33勇6錘4-汁12縱-6援2回10維73兩31劍79等7-略28涂-6隱4拐10柿3蛾29斃8搏10貸-2遠1-首71眾58指54碰12思95總3刃9-處11助-6歇2早18厲7嘗55榨4佩7-磚30渣-6墨4剪50暑9印14灣71親3-酸12錄-7皂2搏44可55顯9夸95渠44乞8盆9-姐18辦-6駝2植44哨9之13徐30扮10油-1嫁3-催64勉16接6事48輩0追3-有28鈔-7俘2窄13輕03毫53梁27決92隨24帽9-變26蝶-6鉛2代98周3熄29卵12繭11僅-7攤-6唯4堵48桿2朝13驚93兇4-掘21僚-7鼓2瀉80庸00鹽17厭13獵6單10旱-2暗3-制62廢51顏9拌15剝38俯12袖-1旨5-鼓64跡30央9凳89攏3辣5-跑1-悼72月63譯18慘13茫53禿9世11廊-1租-6醋2么21頁3蒼63奸1無7-材8-低65瓦38抄61柱10淹96派6食8-依17揚-7例2延35叼9注76喜9造12藏-2蘭8-委62溫42量4尼12施56革3-拜1-錄66案16旺57許45晌76典11掛-7嘴-7窗2竿14肆29撇30閃61鍛2-星12訂-6抄3置35蠟6袍10趣42拉4-裕6-敞66不15比98票3姑44織13逗7竊12敞-9截-7唱2周54兄65瘦11搜70噴6益3-濁7-派63遭73喝06論21妥38摔4拐6-嬌3-喜66眠17靜07畏47桿14杰12狡-1漲2-禽72伐75灘19萬16肺10答6納6-檔14塵-6饅3垂59襪17再3奇8-贏23先-6理6馬92怕2賺24覆75秀12寒-2艱8-潑72遼39瓦15司83庭86姐6-您14抹-6域3相28遣1握82雷2雹8-涼30團-6偷6若19欺6腔52墨6禍9-資19愈-7效4書25毀38特5索46諸13賭0柔8-坦21眨-6籮3痰43腎0比12治69堂11益-5覆-6濱6抖60廈99艙16抄37燦0老4-征4-希75申21吸41己35省65綢8-削27劣-6借3最45俗49綢13榜31我5夜1-潔3-完67份56南3梁15掌11顏11姐-1淹6-棟76話10閃37熔52莊0最16伶33店25覽7屢9-封10憲-6承3陸11工65運34賽10禮2-澆23燭-6居7演74獵90商9愈20蘿10倆56膠6-哄30厚-7頸7浩34沫50扇7捧51愧02盾9寧9-災16鳳-6片3欄24洗7坑72選3飼1-掠12攝68抗69剛93銹18拉01株3挖7-勞28拖-7壞8象83圓04嚷8景10漿25荷30生注：樣指數(shù)裝金額閥是指竭依據(jù)稼投入毅產(chǎn)出詠品物陡價指隊數(shù)射折算蘿的損容失金獨額找表2捐休保險送賠償站記錄者年份跪賠償晴次數(shù)止年份保賠償論次數(shù)耐年份兆賠償伶次數(shù)委年份限賠償昌次數(shù)狀19損61否6畜19袋66與3鈴19便71時2妙19微76勤1英19設(shè)62卵10排19狐67奏5銅19拘72覽9成19鹿77救1傍19奔63種10接19韻68靠2瞞19寶73草0深19棉78飄1療19遠64稿13央19盤69支5織19嬌74卸1富19習79幕0布19塊65恥1分19麻70旅2惰19踩75劃1偵19覺80猴0鞋Me薪an壯=3野.6押5只表3高衛(wèi)孤賠償簽分布須表！拆??！園??！晌損失狡金額忘損失嗽次數(shù)齒占比啞%頂0-格50泊00沾0閉65炒89懸50衣00括0-翁10鴨00啞00戒3膨4.拉1金10租00剝00餓+捷5鍋6.嫌9痛合計纏73福10調(diào)0.等0再表4宵玉5哈00勢00粗以上栗10棟00惑00鼻內(nèi)（槽含）析部分戒的到賠茅償?shù)拇以钇骄c額技賠償夸次數(shù)頭賠償哈額角1蝴1死1秤5弓--拼--何--爭-騰滾島駛急8苗51駝02涌9跟65隙51氏3溪95納44鮮8眠50拴00悲00順--饒--脈--難--荷--蟲71脅19述90舟71侍19暑90除/8莖溝搞=板8往90吧00環(huán)；紫89要00屆0-馳停50提00忠0祖=鏟術(shù)39深00嫁0喪丹注：涼按約冰定H再FC孟的役最高鍋自留壁免賠乖額為梅10逗00價00跡，因改此柜超過伯10控00懼00各的損雹失中尺，只需考慮繡第一質(zhì)個1飾00監(jiān)00肆0的廣損失營。乘計算脹結(jié)果挪：欣運用剪模型萌和數(shù)林據(jù)進播行計減算：低超過辰50鞋00沖0以勁上的臂賠償改平均舒額*持可能靈概率縮*室年平昨均索今賠次商數(shù)荒福黨糞鉆旁繩槍角盼=3串90撈00補*把（4赴.1慨%+需6.戒9%爸）償*3磁.6狗5賢=厲預期充的超侵額損改失1憂56貿(mào)95園￥測==驅(qū)==笑=犬以臥上為到信息嶼處理侮的過霉程。吹風險啊處理煌的討相論疼送式閱人栽：馬朗克思芳德提退交摩人風：米依勒噸衫主題嫌：I他RI壽的娘免賠演額分昌析灰建議籍：戲接受局雪！版單次平事件枝免賠團額從綱50敲00執(zhí)0增鳥加為世10事00鑒00刮的保悟險。摸理由本：免預賠達族10訂00漫00淘可節(jié)秋省投抬保成電本2浴03借00謝，橫超過忍自留群風險爬所承求擔的步預期氣超額航損失壩15泡69虜5，鄭在扣翻除這獅一支徑出后貧仍然基有4謠64赤1的醉凈結(jié)枝余連。踩送潔閱人過：栗羅賓基森影提問交姜人撓：耐馬克捏思正主題樹：I茅RI挪的免動賠額族分析叨應(yīng)該甜斟酌岸10傾00鞋00陣免賠累額是跑否最損為合為適的羅？杰是否能存在請其它漂降低埋保險槳成本腹的對呼策？繩或者駱降低析保險怎成本沉是唯善一的斥目標釋。統(tǒng)送盯閱人桐：慕馬克辮思虹提波交從人違：奔羅賓救森未主題釋：I綢RI蜂的免機賠額甲分析定在細均閱了帝米勒態(tài)的分耕析和愁建議側(cè)后，趣我需并不指認為醒應(yīng)該遺改變匆免賠仔額情，雖聰然這令樣可殼以節(jié)屢省?；刭M，襯但賴這將吩是葬“管Ri撫sk劣in航g暢a宴lo績t京fo屠r放a序li碰tt論le子”為。嗽非常曾贊賞均你們劇的研態(tài)究精義神，嗓并期陸待著準你們巨的替城代性沉風險狼融資牌機制浙（A浙R-茫FM慧）守案例絲討論助：吼1、沸總結(jié)粗米勒責先生建分析踩的方張法。柿2、抹如何狀評價捎米勒那先生副運用眨以上挪模型巨所得亂出的惡投保料結(jié)論體？慚3、慘羅賓掌森先豆生認濃為米悔勒先穩(wěn)生的閱投保伸建議藝是在嘴“睬用較珠小的嫂風險倉交換斗較大乳的風閉險?！笨樱憧ㄕJ為柜這一克反對竿意見部是否芹有道饑理？庫這一屆反對減意見扇可以雀進行晃定量障分析班嗎？談可仿以如正何進澇行？豆提示德：通羽過計普算估抗計的鮮年平贊均3伍.6聚5次逐索賠退的標剩準差濕。黃政腎4、葡如果眨你是唐HF象C的脫CS事O，做你將健接受必哪一排種建臨議？錄為樂什么媽？掠該案院例的扔思考醫(yī)可以普結(jié)合括保險專學的允知識援，以仍及加奇拿大歌的案丙例等煎提供臨的經(jīng)栗驗性鑰的信泥息，時不存樣在獨蟻一的虛答案沾。彼本案政例的醋附錄循材料號—秒見英屯文版權(quán)：罩1、瘦Ba掏ck囑ro燭un罰d俘企業(yè)居基本潔狀況卸—息略級2、聞HF杯C公甚司蓮風險影管理教能力耀：風蛛險管屋理部壞門拒略擇3、悼替代姻性風軟險融已資工塌具的健狀況逝4、狂HF候C的策損益始表和揮資產(chǎn)哀負債區(qū)表席等等被。暢（提戒示：令考慮灰企業(yè)哪財務(wù)捕狀況纏，運灶用第饑一章反風險蹦管理例中的賴種種郊考慮段，比杠如：蓮企業(yè)顯流動畫性問湯題、際機會吐成本炭等等側(cè)）米討論呆題2余：廈運用勻已經(jīng)福掌握早的保轟險原盼理，內(nèi)分析位對象喉公司疑的資釘產(chǎn)負拘債表揭。所突需信急息可經(jīng)由學溜生自欣己找緣，也平可利丈用老掀師提未供財問務(wù)章侍的表閃格數(shù)梢據(jù)。硬討論系題目應(yīng)3封：銜運用尋賠付歌率和物綜合產(chǎn)賠付直率等紐分析蓬某些貴保險董公司喬的收熊支狀水況。殼所需吸要的糕信息面可由陜學生題自己揪尋找制對象察公司計的損冒益表采。門作業(yè)畝的素芹材謊：拍某某胖保險丙股份疏有限瓣公司線19續(xù)98艦年至床20絲01韻年間倦連續(xù)監(jiān)四年賽的各砌項業(yè)究務(wù)和斑財務(wù)明指標怎——酬損益翅表都如附最錄表班1和數(shù)2；捎要求巖：冰1、票熟悉壁保險度企業(yè)有財務(wù)俱報表執(zhí)的構(gòu)喉成內(nèi)灶容押，岡提出逢你不銜甚明嬌白的山項目箭；戲2、嚼按諒照提訴供的挖數(shù)據(jù)助信息牲來分悅析該爆保險他公司松在業(yè)況務(wù)結(jié)群構(gòu)等道各方載面的遠發(fā)展到狀況煉。（良這一芬分析財所依汪據(jù)的秋保險欠原理飛在：隙教材牽第二臣章第騾四節(jié)車的一另、經(jīng)裙營內(nèi)童容和義收入忍來源平）。行分析原可以乘采用邀的分跳析指象標洗諸如勁：燦1、日業(yè)務(wù)警經(jīng)營劍狀況屋，必采用畏保費很、分遵保、斬投資胡等不聲同業(yè)福務(wù)的圖收入溉占比驅(qū)和求增長局率忙等；奸2、欲財務(wù)適穩(wěn)定輔性方撤面，蹦選取刃西方核保險災學界優(yōu)認為棵最靈閃敏直籃接且做簡便諸有效邀的三慮個指使標作涉為代泰表，營即：撒綜合央比率倆、凈所值負停債率育、保殼費盈疾余率纖3、勾資金鞭運用照狀況違，選炎取資捆產(chǎn)利兔潤率稀、資前產(chǎn)結(jié)季構(gòu)等鏡指標喘—悅注意技：2該和3寇以后稀分析鼓用荷，可廈參見凳教材震財務(wù)拌穩(wěn)定翠章鍵節(jié)部抖分繳。忠附錄憑表1鄙河顛困底膀售中國專某某免保險參股份揭有限賣公司患資產(chǎn)淡損益典表大（單球位：裁百萬淚元）憶項目洋19語98逐年盛19迫99荷年貨20騎00營年追20逆01礦年蜻收入炒項目東18萄25信1.畢15兔23箏45霞1.疤98踐27難37巡5校46紀52崖7低保費危收入土17輸04水1.她45討22址17脂4.言54鐵27高32矮2曠46棕45敢7莫分保礙費收全入掛11賺17場.0愁1來11末42吉.4主2觀42杰43袖追償棋款收幕入栗92必.6重9牲13塵5.皮02留11閘27獨支出拳項目愁11農(nóng)80校0.汽07稿14峰77孔0.征48再13豪42胖4吵19樹13拐0務(wù)賠款脾支出龍23綢69鏈.4蔑1折24抱27具.4完3俗27至59展36會22極退保能金及蘭給付癥30秘68殲.1次7培48豆23纏.2摸2桌28衣89肯42迫77各分保濟業(yè)務(wù)編支出臥14烤43蠻14換71仍.5快7捏49脊8豪55投2蛾手續(xù)淹費及器傭金傭支出藍27瘦4.騰22槽26戚3.渣24屢32叮71燕56犧87理營業(yè)講費用摔40胃98桂.0動6摩53掩18冒.1寸4裝33肆72隊42舍84被提存憲保險泄保障務(wù)基金夏15眼6.京65銹35選.9瘦3沈44案65桃營業(yè)豈稅金度及附庭加獵39幅0.斥56數(shù)43攝0.押95為59啄1努64用3帶準備憐金提沿轉(zhuǎn)差窮=當麻年新跑增加險的準未備金廳數(shù)量葬=提良取量廚-結(jié)貌轉(zhuǎn)量忙90私50彼.8群6享10策41啟4.紡86句15抵58賤5句29氏01暖0麥承保勸虧損埋-2鑰59爽9.紅78離-1賠73散3.失36扭-1辜63犁4棍-1偶61司3驗加：沖投資鵲收益較31漏35魯.9些9辛23頸23店.9躍9擋23摧36陣16砌62衡其他慎收入遵0牲0炸13破81需24烈09機減：羅其他遍支出撿0債0灑25哄2常16本8輛營業(yè)通利潤盡53愿6.面21考59狂0.桶63竿18秤31脫22陳90畫加：莖營業(yè)壯外收宋入稍5.挺29利5.帽64倘11芝26滋減：禿營業(yè)近外支亂出檢61辮.2更30雕.5嶺2榆63勒51兩利潤挨總額凍48霸0.斷3梳56這5.躍75辨17稈79懷22止65江減：陡所得農(nóng)稅負52束.9最9筒28象.8窄9說17只1如50掙2固稅后朗利潤隨42挽7.躍31城53伯6.餓86鏟16毛08原17慢63向附：厲原始栗數(shù)據(jù)既根據(jù)燃國務(wù)執(zhí)院發(fā)熄展研巖究中匆心信養(yǎng)息網(wǎng)靈整理漂而得挑，主升要采轉(zhuǎn)用1蜓99赤8-屬20絹01式年數(shù)點據(jù)，醫(yī)對于喬20壯00咸年的們數(shù)據(jù)俊，因冬與2祝00比1年規(guī)不符泉，以陶20飼01鍋年提爭供為銹準。徑由于著各年溪度之林間所扒設(shè)項陵目差焦異，沸有些銳數(shù)據(jù)聚無法膝比較茂，因薄而空講缺。紫附錄觀表2鹿聰趨蠻口伙新扭貢該緊保險春企業(yè)窄的求經(jīng)營頃情況臘19歪99杜-2孤00伏3幣（1愚-1如2月廣）行19臥99聞20半00員20結(jié)01坊20因02弟20刊03贈萬元滔保費喉收入匠13捉93鑄21樸79遺15補,9職58秋,5暗77歐21敵09動35埋43軟.3租7觀30噸53惰13丟90緞.7擱8滑38我80馳39絨60巾.9新3塊1．聲財產(chǎn)育險通52殿11石21鴨5仿5,妙98據(jù)3,闊90脂0娃68室53訴91吼2.孝43喘77癥82垮97蔬4.窯25怒86挖94碧04共9.某1景2．李人身票險悅87倡20膜96門4飲9,么97逝4,術(shù)67沈7竊14叼23亮96激30拾.9袍4榮22賢74群84顫16倘.5臂2期30監(jiān)10陣99筋11亂.8銷3邀（非1）途人身蘿意外冊傷害陪67牙25夜49僵80絨8,穿15貨4悶74界83室57熟.7劫2嶺78判71流38爆.3輝99繪58痛17酷.0檔1陷（形2）廁健康罩險萌36磚53鑄84燭65拍4,界80初6沸61骨55根11殃.6表7理23比87隊43按0.全93奧24薪19撥24誓1.脹27潑（奉3）宮壽險雁76踐83裁03蝕1雀8,殃51控1,餅71燈7投12鑰87鮮57猶61匆.5望5醉19景57去38煉47毅.2童9種26奴69炸48提53省.5定6雀賠款罪、給細付辭51的02需43鞠6棄5,首27魂3,墾57躺2累59面82騾47遺2.丙01萄70滿67慚30婚9.箭37將84哄10完13大7.儉03改1．外財產(chǎn)柱險開28左02伸42匹2沖3,窯05三8,根89我6籃33展29美30兇9.糧09川40籍49躁19郵8.垮46幟47喜63銷18騎2.櫻59徑2．蓋人身轎險蒸23挖00夢01副4坐2,舒21足4,感67承6面26明53語26欠2.違92偵30堂18槐11惠0.影91趴36斤46艷95聞4.豐43根附錄嘉三記、初所步分份析的關(guān)結(jié)果端表楚保費末收入辱增長倍率=恐保費對收入憑變動丑額/喉上年賠保費酸收入枯*1丙00由%懇市場砌占有示率=郊保圍費收框入/肺全行嘆業(yè)保漠費收停入*琴10宵0%亮項目團19巷98扭19舉99妹20蛇00拜忌20壽01彎悅保費倦收入中(百猜萬元孔)牛17雜04遷1.弦45鈔22浙17榮4.撐54障27馬32鏈2償46抗45宵7碼保費燕收入浙增長百率（蒜%）蹄--監(jiān)30啦.1償2%射23信.2葛1%份70豈.0尤4%斃全行移業(yè)保申費收闊入(心百萬塑元)知--跑13示93炮21上.7備9公15檔95纖85廊.7害7隆21油09兆35輪43喇.3巡7做市場慢占有益率（蘿%）怠--勢10洲.6京8%垃17俘.1弦2%舊22箭.0纏2%師附錄凱四、耽依據(jù)兼題意珍中梨的指叮標2節(jié)和3旱的分志析結(jié)吹果有1、藥綜合備比率陪=(慌損失丈賠付姜+支天出費嘩用)城/保該費收島入*膀10成0%嚇，即披損失講賠付崖率和狼支出穴費用仔率的誕總和訴。蓮項目執(zhí)19敘98斷19看99療20撓00羞薄20隊01色村保費定收入茫(百迅萬元飼)靈17卸04翻1.喘45蛾22斯17紹4.死54