集團公司財務(wù)預(yù)算管理(共56頁).ppt

1、集團公司財務(wù)控制與預(yù)算管理2企業(yè)集團財務(wù)控制制度企業(yè)集團的形式 行業(yè)性企業(yè)集團 混合型企業(yè)集團 純粹性企業(yè)集團行業(yè)性企業(yè)集團 指集團公司的控股范圍集中于某一行業(yè)或產(chǎn)品，所屬企業(yè)為一種上、下游工序的關(guān)系，是一種生產(chǎn)經(jīng)營型的企業(yè)集團。 此類集團公司多為一些制造業(yè)公司?；旌闲推髽I(yè)集團 指集團公司本身除控制和持有一些企業(yè)的股份外，自己還經(jīng)營龐大的核心業(yè)務(wù)。這類公司首先關(guān)注本行業(yè)的發(fā)展，其投資控股范圍多集中于相關(guān)行業(yè)，并從戰(zhàn)略上服從于自身經(jīng)營業(yè)務(wù)的要求。 此類集團公司，多為具有傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的大型企業(yè)集團純粹型企業(yè)集團 指集團公司本身只進行投資控股，而不直接參與進行某類生產(chǎn)經(jīng)營活動，集團公司的重心為管理這些投

2、資組合，它涉及的業(yè)務(wù)范圍和區(qū)域廣泛而多元化。這類集團公司，多為一些巨型的財團。 上述三種控股行為之間的關(guān)系：企業(yè)集團的初級形式，大多為行業(yè)型集團公司；隨著集團不斷發(fā)展，重組集團公司成為必要，這時一般組成混合型集團公司；如果企業(yè)集團再進一步發(fā)展，集團公司最終會從具體經(jīng)營業(yè)務(wù)中解脫出來，重組成為純粹型集團公司。企業(yè)集團的組織形式 H型組織結(jié)構(gòu) U型組織結(jié)構(gòu) M型組織結(jié)構(gòu)型組織結(jié)構(gòu)(Holding Company) 較多地出現(xiàn)于由橫向合并而形成的企業(yè)中，這種結(jié)構(gòu)使合并后的分公司保持了較大的獨立性。 在美國，這種結(jié)構(gòu)已經(jīng)不太流行。型組織結(jié)構(gòu) 型組織結(jié)構(gòu)( Unitary Structure)又稱直線職

3、能制 基本特征 直線職能制組織結(jié)構(gòu)的缺點型組織結(jié)構(gòu) 型組織結(jié)構(gòu)( Multidivisional Structure)，又稱事業(yè)部制。一種分權(quán)式結(jié)構(gòu)，即在總公司之下的各事業(yè)部或分公司都是具有相對獨立的利潤中心。 利潤中心按成品或地區(qū)設(shè)立，每個利潤中心內(nèi)部通常都是按U型結(jié)構(gòu)來組織的。型組織結(jié)構(gòu) M型組織結(jié)構(gòu)的特征 公司總部的主要職責(zé) M型組織結(jié)構(gòu)存在的缺點公司治理結(jié)構(gòu)與企業(yè)集團財務(wù)管理總框架 M型組織結(jié)構(gòu)的公司治理結(jié)構(gòu) 集團財務(wù)管理的目標：與公司治理結(jié)構(gòu)相適應(yīng)的二元目標集團作為投資者的財務(wù)管理目標-保值增值集團作為經(jīng)營者的財務(wù)管理目標-企業(yè)價值（或股東財富）最大化公司治理結(jié)構(gòu)與企業(yè)集團財務(wù)管理總

4、框架 集團財務(wù)管理的特點 國際通行的做法松下電器株式會社的經(jīng)驗董事會電視事業(yè)本部精機事業(yè)部會長東京本部海外部門職能部門營業(yè)部門電化事業(yè)本部Audio Video事業(yè)本部空調(diào)事業(yè)本部管理事業(yè)部自動車事業(yè)部電子工業(yè)銷售事業(yè)部社長集團公司財務(wù)控制制度設(shè)計預(yù)算的性質(zhì) 預(yù)算(Budget)，就是用貨幣單位表示的財務(wù)計劃，它是以貨幣的形式來展示未來某一特定期間企業(yè)財務(wù)及其他資源的取得及運用的詳細計劃。利用預(yù)算對企業(yè)的各多種活動實施控制稱為預(yù)算控制(Budgetary Control)。預(yù)算的基本要素 預(yù)計企業(yè)潛在利潤水平 主要用貨幣性指標表示，有時以非貨幣性指標作輔助 一般為一年期 它是管理當(dāng)局的承諾。經(jīng)

5、理人員同意承擔(dān)實現(xiàn)預(yù)算目標的責(zé)任 預(yù)算方案須經(jīng)上級管理部門的審查與批準 預(yù)算一經(jīng)批準不得更改，只在特殊情況下方可更改 定期與實際財務(wù)業(yè)績進行比較，并對其所產(chǎn)生的差異進行分析和說明編制預(yù)算的程序10.1 11.15 12.110.15 12.15 11.1預(yù)算委員會提出明年戰(zhàn)略目標和各部門的具體任務(wù)各部門基層主管人員根據(jù)戰(zhàn)略目標提出詳細的自編預(yù)算預(yù)算委員會將各部門送來的預(yù)算進行審查并反復(fù)協(xié)調(diào)平衡，匯總成為全公司的總預(yù)算各部門中層領(lǐng)導(dǎo)根據(jù)基層送來的預(yù)算進行審查修訂最高領(lǐng)導(dǎo)審查并批準全面預(yù)算預(yù)算委員會將批準的全面預(yù)算進行打印將全面預(yù)算分發(fā)給各部門中層和基層領(lǐng)導(dǎo)貫徹實施全面預(yù)算管理的組織保證 預(yù)算部門

6、 預(yù)算委員會預(yù)算部門 負責(zé)預(yù)算控制系統(tǒng)的信息流 預(yù)算部門一般（但并非總是）向公司財務(wù)總監(jiān)匯報預(yù)算委員會 審核、協(xié)調(diào)自編預(yù)算，并修改定稿 通常由公司總經(jīng)理和各職能部門（包括銷售、生產(chǎn)、技術(shù)、采購和財務(wù)等）負責(zé)人及總會計師組成。預(yù)算的作用 有助于管理人員事先明確未來的經(jīng)營目標和任務(wù)； 為企業(yè)各部門就如何最好地實現(xiàn)企業(yè)目標提供了交換意見的基礎(chǔ)，使每一個部門的經(jīng)理人員了解本人與企業(yè)整體的關(guān)系，以及本部門的任何決策對其它部門可能產(chǎn)生的影響，從而有助于實現(xiàn)各部門目標與企業(yè)整體目標的一致性； 預(yù)算本身提供了明確的、在一定期間要求達到的經(jīng)營目標，從而為評價企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營各方面工作成果提供了一個基本尺度。企業(yè)預(yù)算

7、管理的特征 以市場為導(dǎo)向 以企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略為目標 以財務(wù)管理為核心 以健全的管理制度為保障扎實的基礎(chǔ)工作信息、定額準確、及時配套的管理制度健全高效的組織機構(gòu)領(lǐng)導(dǎo)的重視和支持集團公司全面預(yù)算管理體系銷售預(yù)算長期銷售預(yù)測期末存貨預(yù)算生產(chǎn)預(yù)算直接材料預(yù)算直接人工預(yù)算制造費用預(yù)算銷售及管理費用預(yù)算現(xiàn)金預(yù)算資本預(yù)算預(yù)計損益表預(yù)計資產(chǎn)負債表 預(yù)算的種類 經(jīng)營預(yù)算銷售預(yù)算生產(chǎn)預(yù)算直接材料預(yù)算直接人工預(yù)算制造費用預(yù)算期末產(chǎn)成品存貨預(yù)算采購預(yù)算銷貨成本預(yù)算銷售及管理費用預(yù)算 財務(wù)預(yù)算現(xiàn)金預(yù)算預(yù)計收益表預(yù)計資產(chǎn)負債表 資本支出預(yù)算預(yù)算的編制原理 銷售預(yù)算企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營全面預(yù)算的編制通常要以銷售預(yù)算為出發(fā)點，生產(chǎn)、材料

8、采購、存貨、費用等方面的預(yù)算，都要以銷售預(yù)算為基礎(chǔ)。而銷售預(yù)算又必須以銷售預(yù)測為基礎(chǔ)，一旦未來期間的銷售量和銷售單價得到預(yù)測，即可求出預(yù)計的銷售收入，即： 預(yù)計銷售收入預(yù)計銷售量預(yù)計銷售單價生產(chǎn)預(yù)算 預(yù)計銷售量 + 預(yù)計期末產(chǎn)成品存貨 需要量合計 - 預(yù)計期初產(chǎn)成品存貨 預(yù)計生產(chǎn)量 = 直接材料預(yù)算 預(yù)計生產(chǎn)量 單位產(chǎn)品原材料需用量 預(yù)計直接材料需用量 預(yù)計期末存貨 需用量合計 預(yù)計期初存貨 直接材料預(yù)計采購量 單價 直接材料預(yù)計額 =直接人工預(yù)算 預(yù)計生產(chǎn)量 單位產(chǎn)品直接人工小時 預(yù)計所需用的直接人工總工時 小時工資率 預(yù)計的直接人工 制造費用預(yù)算 制造費用預(yù)算是一種能反映除直接人工和直接材

9、料以外的所有產(chǎn)品成本的計劃。為編制預(yù)算的制造費用常按其成本性質(zhì)分為變動性制造費用和固定性制造費用兩部分。固定性制造費用可在上年的基礎(chǔ)上根據(jù)預(yù)期變動加以適當(dāng)修正進行預(yù)計；變動性制造費用根據(jù)預(yù)計生產(chǎn)量乘以單位產(chǎn)品預(yù)定分配率進行預(yù)計；而半變動制造費用則可利用分式Y(jié)=A+BX進行預(yù)計。制造費用預(yù)算 為了向編制現(xiàn)金預(yù)算提供必要信息，在制造費用預(yù)算中，通常包括費用方面預(yù)期的現(xiàn)金支出。盡管固定資產(chǎn)折舊是計算費用預(yù)期分配率所必需的，但由于它無需現(xiàn)金支出，因此，在編制制造費用預(yù)算時，應(yīng)將折舊這一項目從中予以扣除。制造費用預(yù)算 預(yù)計直接人工小時 變動性費用預(yù)定分配率 預(yù)計變動性制造費用 預(yù)計固定性制造費用 預(yù)計制

10、造費用合計 折舊 預(yù)計需用現(xiàn)金支付的制造費用 期末產(chǎn)成品存貨預(yù)算 編制期末成品存貨預(yù)算的目的有兩個：為編制預(yù)計收益表提供產(chǎn)品銷售成本數(shù)據(jù)；為編制預(yù)計資產(chǎn)負債表提供期末產(chǎn)成品存貨數(shù)據(jù)。 其編制基本步驟先計算確定產(chǎn)成品單位成本然而將產(chǎn)成品單位成本乘以預(yù)計期末產(chǎn)成品存貨數(shù)量，即可得出預(yù)計期末產(chǎn)成品存貨額。銷售與管理費用預(yù)算 銷售與管理費用預(yù)算包括預(yù)算期內(nèi)將發(fā)生的除制造費用以外的各項費用。如果各費用項目的數(shù)額比較大，則銷售費用與管理費用可以分別編制預(yù)算。其編制方法一般根據(jù)成本性質(zhì)進行。現(xiàn)金預(yù)算 期初現(xiàn)金余額 當(dāng)期現(xiàn)金收入 當(dāng)期可用現(xiàn)金 現(xiàn)金支出 現(xiàn)金多余(不足) 銀行借款 還本付息 期末現(xiàn)金余額 =

11、造血功能機制輸血功能機制預(yù)計收益表 在前述各經(jīng)營預(yù)算的基礎(chǔ)上，根據(jù)一般會計原則（權(quán)責(zé)發(fā)生制），即可編制預(yù)計收益表。預(yù)計收益是整個預(yù)算過程中的一個重要計劃之一，它可以揭示企業(yè)預(yù)期的盈利情況，從而有助于經(jīng)理人員及時調(diào)整經(jīng)營策略。預(yù)計資產(chǎn)負債表 預(yù)計資產(chǎn)負債表反映計劃期末各帳戶的預(yù)期余額 編制方法為，在企業(yè)期初資產(chǎn)負債表的基礎(chǔ)上，經(jīng)過對經(jīng)營預(yù)算和現(xiàn)金預(yù)算中的有關(guān)數(shù)字作適當(dāng)調(diào)整，即可編制預(yù)計資產(chǎn)負債表。 預(yù)計資產(chǎn)負債表可以為企業(yè)管理當(dāng)局提供會計期末企業(yè)預(yù)期財務(wù)狀況的信息，據(jù)此，有助于企業(yè)管理當(dāng)局預(yù)測未來期間的經(jīng)營狀況，并采取適當(dāng)?shù)念A(yù)防性措施。 預(yù)算的基本形式 彈性預(yù)算 滾動預(yù)算 零基預(yù)算彈性預(yù)算 概念

12、 彈性預(yù)算的基本特征 彈性預(yù)算編制程序(以成本的彈性預(yù)算為例) 滾動預(yù)算 滾動預(yù)算(Rolling Budget) 又稱 “連續(xù)預(yù)算”(Continuous Budget)，是一種經(jīng)常穩(wěn)定保持一定期限(如一年)的預(yù)算。其基本特點是，凡預(yù)算執(zhí)行過一個月后，即根據(jù)前一月的經(jīng)營成果結(jié)合執(zhí)行中發(fā)生的變化等新信息，對剩余十一個月加以修訂，并自動后續(xù)一個月，重新編制新一年的預(yù)算，從而使總預(yù)算經(jīng)常保持十二個月的預(yù)算期。 滾動預(yù)算圖例 第三次年預(yù)算 第一次年預(yù)算 2000 年 2001 年 1 月 2 月3 月4 月5 月6 月7 月8 月9 月10 月11 月12 月 1 月 2 月 3 月4 月. 第二次

13、年預(yù)算滾動預(yù)算的評價 優(yōu)點 滾動預(yù)算的缺點零基預(yù)算 零基預(yù)算比之傳統(tǒng)的預(yù)算編制的不同之處在于：它不以現(xiàn)有費用水平為基礎(chǔ)，而是如同新創(chuàng)辦一個機構(gòu)時一樣，一切以“零”為起點，對每項費用開支的大小及必要性進行認真反復(fù)分析、權(quán)衡，并進行評定分級，據(jù)以判定其開支的合理性和優(yōu)先須序，并根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營的客觀需要與一定期間內(nèi)資金供應(yīng)的實際可能，在預(yù)算中對各個項目進行擇優(yōu)安排，從而提高資金的使用效益，節(jié)約費用開支。零基預(yù)算的基本做法 劃分基層預(yù)算單位 對基層預(yù)算單位的業(yè)務(wù)活動提出計劃，說明每項活動計劃的目的性以及需要開支的費用 由基層預(yù)算單位對本身的業(yè)務(wù)活動作具體分析，并提出“一攬子業(yè)務(wù)方案” 對每項業(yè)務(wù)活動計劃

14、進行“費用-效益分析”權(quán)衡得失，排出優(yōu)先順序，并把它們分成等級 根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營的客觀需要與一定期間內(nèi)資金供應(yīng)的實際可能，判定納入預(yù)算中費用項目可以達到幾級，并對已確定可納入預(yù)算中的費用項目進行加工、匯總，形成綜合性的費用預(yù)算。零基預(yù)算的評價 優(yōu)點 缺點寶鋼集團的現(xiàn)金流量預(yù)算管理經(jīng)驗集團公司資金管理體系設(shè)計 資金集中管理體制的特征集中存儲資金統(tǒng)一調(diào)度 資金集中管理體制的優(yōu)點松下公司的經(jīng)驗 現(xiàn)金日報現(xiàn)金日報現(xiàn)金日報日期：1995 年 8 月 12 日地點：意大利現(xiàn)金余額：400五日觀測日期收入支出凈額124034010024002751253480205275490240150530024555期間

15、凈額： 205現(xiàn)金日報日期：1995 年 8 月 12 日地點：法國現(xiàn)金余額：150五日觀測日期收入支出凈額140020020021252251003300700400427527505250100150期間凈額： 150現(xiàn)金日報日期：1995 年 8 月 12 日地點：英國現(xiàn)金余額：100五日觀測日期收入支出凈額11005050226011015031503502004300502505200300100期間凈額： 150現(xiàn)金日報日期：1995 年 8 月 12 日地點：德國現(xiàn)金余額：350五日觀測日期收入支出凈額1430503802360760400350037013047502305205450120330期間凈額： 960現(xiàn)金狀況一覽表19951995 年年 8 8 月月 1212 日日子公司日終現(xiàn)金余額所需最低現(xiàn)金余額現(xiàn)金多余或不足意大利400150250法國150100250英國10012525德國350250100公司總計75應(yīng)收應(yīng)付款矩陣 應(yīng)付單位應(yīng)收單位英國子公司比利時子公司法國子公司意大利子公司應(yīng)收款合計英國子公司$3,000$4,000$5,00012,000比利時子公司4,0002,0003