【原版】創(chuàng)業(yè)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理與稅收籌劃( 52)

1、第12講 創(chuàng)業(yè)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理與稅收籌劃 知識(shí)目標(biāo)：1、懂得創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資本預(yù)算方法；2、了解創(chuàng)業(yè)企業(yè)的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)與財(cái)務(wù)、資產(chǎn)管理知識(shí)；3、了解創(chuàng)業(yè)企業(yè)的稅收籌劃基本途徑；能力目標(biāo)：1、能對(duì)擬創(chuàng)建的企業(yè)進(jìn)行簡(jiǎn)單財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)；2、能確定新投資項(xiàng)目的資本預(yù)算。12.1 案例導(dǎo)入案例12-1 中南日用化學(xué)品公司資本預(yù)算分析【思考與討論】1、你認(rèn)為該接受還是放棄這個(gè)項(xiàng)目，如何判斷？2、如果新投資為銀行借款，利率10%，是該接受還是放棄這個(gè)項(xiàng)目？案例12-2 通過(guò)稅收籌劃為企業(yè)節(jié)省稅款【思考與討論】1、結(jié)合案例分析稅收籌劃給企業(yè)尤其是新成立企業(yè)帶來(lái)的好處。2、試分析稅收籌劃和避稅的區(qū)別？12.2 創(chuàng)業(yè)企業(yè)的財(cái)

2、務(wù)計(jì)劃與管理12.2.1 企業(yè)財(cái)務(wù)基本概念12.2.1.1 常用術(shù)語(yǔ)(1) 資產(chǎn)(2) 負(fù)債(3) 所有者權(quán)益 (4) 收入(5) 費(fèi)用(6) 利潤(rùn)12.2.1.2 會(huì)計(jì)處理相關(guān)概念、等式(1) 權(quán)責(zé)發(fā)生制 (2) 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告企業(yè)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告由會(huì)計(jì)報(bào)表、會(huì)計(jì)報(bào)表附注和財(cái)務(wù)情況說(shuō)明書(shū)組成。(3) 會(huì)計(jì)報(bào)表會(huì)計(jì)報(bào)表主要包括，資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表及各種附表。(4) 會(huì)計(jì)恒等式會(huì)計(jì)等式一：資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益會(huì)計(jì)等式二：收入-費(fèi)用=利潤(rùn)(或虧損)會(huì)計(jì)等式三：資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益+收入-費(fèi)用12.2.2 創(chuàng)業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)計(jì)劃的編制12.2.2.1 企業(yè)的預(yù)算體系現(xiàn)金預(yù)算的編制 現(xiàn)金預(yù)算的編

3、制，以各項(xiàng)營(yíng)業(yè)預(yù)算和資本預(yù)算為基礎(chǔ)，它反映各預(yù)算期的收入款項(xiàng)和支出款項(xiàng)，并作對(duì)比說(shuō)明。其目的在于資金不足時(shí)籌措資金，資金多余時(shí)及時(shí)處理現(xiàn)金余額，并且提供現(xiàn)金收支的控制限額，發(fā)揮現(xiàn)金管理的作用。 12.2.2.3 預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制2、預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表12.2.3 財(cái)務(wù)報(bào)表分析12.2.3.1 財(cái)務(wù)報(bào)告與財(cái)務(wù)報(bào)表(1) 資產(chǎn)負(fù)債表 (2) 利潤(rùn)表(3) 現(xiàn)金流量表12.2.3.2 財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法，有比較分析法和因素分析法兩種。(1) 比較分析法(2) 因素分析法12.2.3.3 償債能力分析指標(biāo)1、短期償債能力分析(1) 營(yíng)運(yùn)資金(2) 流動(dòng)比率(3) 速動(dòng)比率(4) 營(yíng)運(yùn)資金

4、資產(chǎn)總額比率(5) 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)比率包括：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率和營(yíng)業(yè)周期2、長(zhǎng)期償債能力(1) 負(fù)債比率，又稱(chēng)資產(chǎn)負(fù)債率負(fù)債比率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額(2) 利息保障倍數(shù)，又稱(chēng)已獲利息倍數(shù)利息保障倍數(shù)=(稅后利潤(rùn)+所得稅+利息費(fèi)用)/利息費(fèi)用=息稅前利潤(rùn)/利息費(fèi)用12.2.3.4 獲利能力分析指標(biāo)(1) 銷(xiāo)售凈利率銷(xiāo)售凈利率=凈利潤(rùn)/年銷(xiāo)售凈額100%(2) 銷(xiāo)售毛利率銷(xiāo)售毛利率=銷(xiāo)售毛利/年銷(xiāo)售凈額100%銷(xiāo)售毛利=銷(xiāo)售凈額銷(xiāo)售成本(3) 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=年銷(xiāo)售凈額/年均資產(chǎn)總額(4) 總資產(chǎn)凈利率總資產(chǎn)凈利率=凈利潤(rùn)(不包括少數(shù)股東損益)/年均資產(chǎn)總額(5) 資產(chǎn)總額報(bào)酬率資

5、產(chǎn)總額報(bào)酬率=稅后凈利潤(rùn)+利息費(fèi)用(1所得稅率)/資產(chǎn)總額12.2.3.5 現(xiàn)金流量分析指標(biāo)(1) 現(xiàn)金比率現(xiàn)金比率=現(xiàn)金及其等價(jià)物/流動(dòng)負(fù)債(2) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量比率經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量/流動(dòng)負(fù)債(3) 經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量與負(fù)債比率經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量與負(fù)債比率=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量/負(fù)債總額12.2.3.6 商業(yè)銀行信貸決策中常用的財(cái)務(wù)比率 12.3 創(chuàng)業(yè)企業(yè)的財(cái)務(wù)與資產(chǎn)管理12.3.1 流動(dòng)資產(chǎn)管理12.3.1.1 現(xiàn)金管理12.3.1.2 應(yīng)收賬款管理12.3.1.3 存貨管理12.3.2 固定資產(chǎn)折舊管理12.3.2.1 固定資產(chǎn)折舊的概念12.3.2.2 固定資產(chǎn)折舊的計(jì)算方法12.

6、3.3 固定資產(chǎn)資本支出管理資本預(yù)算的過(guò)程包括下述三個(gè)步驟：(1) 創(chuàng)意的產(chǎn)生(項(xiàng)目的提出)。(2) 項(xiàng)目的評(píng)價(jià)。(3) 決定方案的取舍。12.3.3.2 現(xiàn)金流量的構(gòu)成資本項(xiàng)目的現(xiàn)金流量，一般由以下三個(gè)部分構(gòu)成：(1) 初始現(xiàn)金流量。(2) 營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流量。 (3) 終結(jié)現(xiàn)金流量。12.3.3.3 資本預(yù)算的非折現(xiàn)現(xiàn)金流量法非折現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)是指不考慮貨幣時(shí)間價(jià)值的各種指標(biāo)。這類(lèi)指標(biāo)主要有如下兩個(gè)。(1) 投資回收期(2) 平均報(bào)酬率。 12.3.3.4 資本預(yù)算的折現(xiàn)現(xiàn)金流量法1、凈現(xiàn)值的概念投資項(xiàng)目投入使用后的凈現(xiàn)金流量，按資本成本或企業(yè)要求達(dá)到的報(bào)酬率折算為現(xiàn)值，減去初始投資以后的余額，

7、叫凈現(xiàn)值(縮寫(xiě)為NPV)。2、凈現(xiàn)值的計(jì)算方法凈現(xiàn)值的計(jì)算公式為：式中：NPV現(xiàn)凈值NCFt第t年的凈現(xiàn)金流量k折現(xiàn)率(資本成本或企業(yè)要求的報(bào)酬率)n項(xiàng)目預(yù)計(jì)使用年限C初始投資額當(dāng)各年凈現(xiàn)金流量相等時(shí)(即NCF1NCF2=NCFnNCF)時(shí)，上述公式可簡(jiǎn)化為： NCF(P/A，k，n)C其中，(P/A，k，n)表示折現(xiàn)率為k，年限為n的現(xiàn)值系數(shù)，可通過(guò)表格查得。例：假設(shè)某投資項(xiàng)目期初投資額為10000元，項(xiàng)目使用周期為5年，投資要求的收益率為10，項(xiàng)目在投資后的十年內(nèi)，每年可產(chǎn)生凈現(xiàn)金流量3200元，則該項(xiàng)目的凈現(xiàn)值為：NPV未來(lái)報(bào)酬總現(xiàn)值初始投資額NCF(P/A，10%，5)10000100

8、002131(元)可見(jiàn)，投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值大于零，是可取的。12.3.4 銷(xiāo)售收入與利潤(rùn)管理銷(xiāo)售收入管理12.3.4.2 利潤(rùn)的預(yù)測(cè)和計(jì)劃12.4 創(chuàng)業(yè)企業(yè)的稅收籌劃技術(shù)12.4.1 企業(yè)稅收籌劃的概念與方法12.4.1.1 稅收籌劃的定義與作用稅收籌劃也叫納稅籌劃，是指在符合立法精神的前提下，納稅義務(wù)人、扣繳義務(wù)人利用稅法的特定條款和規(guī)定，借助一定的方法和實(shí)現(xiàn)技術(shù)，通過(guò)對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、理財(cái)活動(dòng)的周密安排，實(shí)現(xiàn)降低納稅成本和納稅風(fēng)險(xiǎn)的活動(dòng)?！景咐?2-4】通過(guò)稅收籌劃為企業(yè)節(jié)省稅款湖南某公司是一家產(chǎn)品全部出口的生產(chǎn)型外資企業(yè)，享受稅收優(yōu)惠政策(免二減三)后已經(jīng)恢復(fù)征稅兩年。由于業(yè)務(wù)迅猛增長(zhǎng)

9、，2003年，公司董事會(huì)決定投資2000萬(wàn)元購(gòu)置一條生產(chǎn)線(xiàn)以擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模(其成立時(shí)核定的投資總額已經(jīng)用完)。該公司就如何進(jìn)行稅收籌劃咨詢(xún)了稅務(wù)顧問(wèn)，通過(guò)實(shí)施稅務(wù)顧問(wèn)提供的稅收籌劃解決方案，該公司節(jié)省稅額萬(wàn)元。12.4.1.2 稅收籌劃的特征圖12-3 稅收籌劃的特征【案例12-5】稅收籌劃指導(dǎo)下的業(yè)務(wù)拆分某藥廠(chǎng)預(yù)計(jì)2004年的業(yè)務(wù)收入達(dá)1億元人民幣，廣告投入為1千萬(wàn)元。按照國(guó)家稅法2004年醫(yī)藥企業(yè)廣告投入不超過(guò)業(yè)務(wù)收入8%的規(guī)定，該企業(yè)應(yīng)該對(duì)超過(guò)部分的廣告投入額繳納所得稅，稅款為66萬(wàn)元。針對(duì)可能出現(xiàn)的這種納稅狀況，該藥廠(chǎng)進(jìn)行了稅收籌劃。在藥廠(chǎng)之外，成立了一家藥品銷(xiāo)售公司，雙方簽訂總代理協(xié)議

10、，由新藥品銷(xiāo)售公司總經(jīng)銷(xiāo)該藥廠(chǎng)的產(chǎn)品。藥廠(chǎng)把1千萬(wàn)元的廣告投入分別用于藥廠(chǎng)和藥品銷(xiāo)售工作，其中為藥廠(chǎng)投放的廣告額為800萬(wàn)元，為藥品銷(xiāo)售公司投放廣告額200萬(wàn)元。從而有效地降低了廣告費(fèi)用占業(yè)務(wù)收入的比例，因此免繳了66萬(wàn)元的所得稅，達(dá)到了節(jié)省稅款的目的。12.4.1.3 稅收籌劃與避稅的區(qū)別利用依據(jù) 國(guó)家對(duì)其態(tài)度 風(fēng)險(xiǎn)大小 逃稅 利用稅法漏洞 采取反避稅措施 大稅收籌劃 利用稅法差別 保護(hù)支持 小【案例12-6】利用稅法漏洞避稅2004年12月20日，某企業(yè)股東擬向企業(yè)借款40萬(wàn)元人民幣購(gòu)買(mǎi)一套別墅。國(guó)家稅務(wù)總局2003年下發(fā)的158號(hào)文件(財(cái)稅2003年158號(hào)文件)規(guī)定，企業(yè)股東向企業(yè)的非

11、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)用途的借款，在一個(gè)納稅年度沒(méi)有歸還的，視同股東紅利所得，需繳納20%的個(gè)人所得稅。根據(jù)文件規(guī)定，2004年12月31日(到次日已經(jīng)是一個(gè)納稅年度)，如果該股東的借款尚未歸還，就需要繳納20%的個(gè)人所得稅。該股東為了避稅，讓其愛(ài)人出面向企業(yè)借款。其愛(ài)人不是企業(yè)股東，向企業(yè)借款不需要繳納個(gè)人所得稅，因此就規(guī)避了財(cái)稅2003年158號(hào)文件的規(guī)定。12.4.1.4 稅收籌劃“五步排查法”1、納稅政策識(shí)別與評(píng)估2、納稅內(nèi)控制度的建立與流程設(shè)計(jì)3、納稅風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)與評(píng)估4、最優(yōu)納稅方案的設(shè)計(jì)5、稅企爭(zhēng)議的處理與協(xié)調(diào)12.4.2 三大主導(dǎo)稅種的稅收籌劃12.4.2.1 增值稅稅收籌劃增值稅是我國(guó)稅制改

12、革后的一個(gè)主要稅種，因此，也是企業(yè)進(jìn)行稅收籌劃安排的主導(dǎo)稅種。增值稅的稅收籌劃，實(shí)際上就是利用稅收籌劃的基本原理，結(jié)合增值稅的相關(guān)政策尋找籌劃空間的過(guò)程?！景咐?2-7】籌劃價(jià)外費(fèi)用四川的白酒生產(chǎn)企業(yè)習(xí)慣于通過(guò)專(zhuān)賣(mài)的方式銷(xiāo)售白酒。企業(yè)把產(chǎn)品銷(xiāo)售給專(zhuān)賣(mài)店，允許專(zhuān)賣(mài)店使用酒廠(chǎng)的品牌。通過(guò)這種銷(xiāo)售方式，企業(yè)從專(zhuān)賣(mài)店既收取產(chǎn)品貨款，也收取品牌使用費(fèi)。2002年之前，一般認(rèn)為價(jià)外費(fèi)用僅包括延期付款利息、獎(jiǎng)勵(lì)費(fèi)、包裝物租金等，品牌使用費(fèi)并不屬于價(jià)外費(fèi)用。因此，這些企業(yè)把品牌使用費(fèi)按照營(yíng)業(yè)稅繳納稅款，不繳納增值稅款，從而實(shí)現(xiàn)了稅款的節(jié)省。【案例12-8】籌劃進(jìn)項(xiàng)稅額一家汽車(chē)修配廠(chǎng)被稅務(wù)主管機(jī)關(guān)認(rèn)定為一般納稅

13、人。在其所購(gòu)買(mǎi)的零部件中，一部分能夠取得增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額發(fā)票；另一部分由于是從散戶(hù)處買(mǎi)來(lái)的，只能夠取得普通發(fā)票。該廠(chǎng)如何才能夠盡量減少稅款？稅收籌劃專(zhuān)家建議該企業(yè)設(shè)立兩個(gè)修配廠(chǎng)，取得兩份營(yíng)業(yè)執(zhí)照，一份營(yíng)業(yè)執(zhí)照是小規(guī)模納稅人身份，另一份營(yíng)業(yè)執(zhí)照是一般納稅人身份，并且兩廠(chǎng)距離不要太遠(yuǎn)。凡是能夠取得增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額發(fā)票的材料采購(gòu)，由具有一般納稅人身份的修配廠(chǎng)記賬；只能夠取得普通發(fā)票的材料采購(gòu)，由具有小規(guī)模納稅人身份的修配廠(chǎng)記賬。同時(shí)，修車(chē)的客戶(hù)也由兩個(gè)修配廠(chǎng)分別接待。索要增值稅專(zhuān)業(yè)發(fā)票的工業(yè)企業(yè)、商業(yè)企業(yè)客戶(hù)由具有一般納稅人身份的修配廠(chǎng)接待，而只索要一般發(fā)票的客戶(hù)由具有小規(guī)模納稅人身份的修配廠(chǎng)接待。由于

14、一般納稅人和小規(guī)模納稅人繳納增值稅的方法不一致，因此企業(yè)可以進(jìn)行分類(lèi)管理，從而使整體稅務(wù)負(fù)擔(dān)降到最低點(diǎn)。12.4.2.2 營(yíng)業(yè)稅稅收籌劃營(yíng)業(yè)稅是對(duì)在我國(guó)境內(nèi)提供應(yīng)稅勞務(wù)、轉(zhuǎn)讓無(wú)形資產(chǎn)或銷(xiāo)售不動(dòng)產(chǎn)的單位和個(gè)人所得營(yíng)業(yè)額征收的一種流轉(zhuǎn)稅。營(yíng)業(yè)稅涉及的行業(yè)較為廣泛，因此也是納稅人進(jìn)行稅收籌劃的重點(diǎn)稅種。進(jìn)行營(yíng)業(yè)稅稅收籌劃的過(guò)程，實(shí)際上就是對(duì)營(yíng)業(yè)稅現(xiàn)行稅收政策綜合運(yùn)用的過(guò)程。【案例12-9】籌劃稅制要素北京一家科技公司研發(fā)了一種專(zhuān)利技術(shù)。由于沒(méi)有資金使用專(zhuān)利生產(chǎn)產(chǎn)品，該公司計(jì)劃將此專(zhuān)利技術(shù)轉(zhuǎn)讓。獲悉該公司的轉(zhuǎn)讓意圖后，同時(shí)有兩家公司提出購(gòu)買(mǎi)意向。一家公司注冊(cè)在中國(guó)哈爾濱，另一家公司的注冊(cè)地是美國(guó)。兩家

15、公司出資金額均為100萬(wàn)元人民幣。從繳納營(yíng)業(yè)稅的角度考慮，該公司應(yīng)該選擇向哪家公司出售產(chǎn)品對(duì)自己最為有利？稅收籌劃專(zhuān)家首先研究了與之相關(guān)的稅收政策。專(zhuān)利技術(shù)屬于無(wú)形資產(chǎn)。相關(guān)稅收政策規(guī)定，在中華人民共和國(guó)境內(nèi)轉(zhuǎn)讓無(wú)形資產(chǎn)，即無(wú)形資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓及使用地應(yīng)該是在中國(guó)境內(nèi)，應(yīng)該繳納營(yíng)業(yè)稅。因此，如果該公司把專(zhuān)利轉(zhuǎn)讓給美國(guó)公司，就不屬于營(yíng)業(yè)稅的管轄范圍，不需要繳納營(yíng)業(yè)稅。12.4.2.3 所得稅的稅收籌劃企業(yè)通過(guò)研究所得稅優(yōu)惠政策，可以找到進(jìn)行稅收籌劃的空間，并進(jìn)行相關(guān)稅收安排，可以節(jié)省稅款。比如中國(guó)東北的老工業(yè)企業(yè)，可以享受加速扣除的稅收優(yōu)惠政策；固定資產(chǎn)可以享受加速扣除和加速折舊的優(yōu)惠政策；無(wú)形資產(chǎn)可

16、以享受加速攤銷(xiāo)的優(yōu)惠政策等。實(shí)訓(xùn)項(xiàng)目與練習(xí)12.5.1 為某企業(yè)進(jìn)行稅收籌劃【案例12-10】北京某公司2007年3月成立，主營(yíng)稅務(wù)咨詢(xún)業(yè)務(wù)。同年，該公司計(jì)劃研發(fā)一套稅務(wù)軟件。該軟件在互聯(lián)網(wǎng)的環(huán)境下，能夠?yàn)榧{稅人提供稅收情報(bào)、法規(guī)查詢(xún)、納稅提醒、稅收籌劃以及遠(yuǎn)程稅收咨詢(xún)等服務(wù)。該企業(yè)原計(jì)劃請(qǐng)稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定自己為軟件企業(yè)，以享受自獲利年度起免二減三的稅收優(yōu)惠政策。但當(dāng)時(shí)軟件正處于研發(fā)階段，因此稅務(wù)機(jī)關(guān)不把其認(rèn)定為軟件企業(yè)，該企業(yè)不能夠享受稅收優(yōu)惠政策。該公司針對(duì)自己的實(shí)際情況，進(jìn)行了精心的稅收籌劃。該公司不再銷(xiāo)售此稅務(wù)軟件，而給客戶(hù)免費(fèi)安裝此軟件，按年收取服務(wù)費(fèi)。因此，該公司成功地請(qǐng)稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定自己為服務(wù)型企業(yè)。然后，該公司又安置了5個(gè)失業(yè)下崗人員，為企業(yè)員工提供午餐。這5