高壓清洗機(jī)產(chǎn)業(yè)分析：從商用到家用-消費(fèi)升級下的新機(jī)會(huì)

高壓清洗機(jī)產(chǎn)業(yè)分析：從商用到家用_消費(fèi)升級下的新機(jī)會(huì)

高壓清洗機(jī)：從歐美向中國逐步滲透的實(shí)用型工具

實(shí)用型工具，家用、商用、工業(yè)用均可

高壓清洗機(jī)是指通過動(dòng)力裝置驅(qū)動(dòng)高壓柱塞泵產(chǎn)生高壓水來沖洗物體表面的設(shè)備，是目前世界上公認(rèn)的最環(huán)保、經(jīng)濟(jì)、科學(xué)的清潔方式之一。高壓清洗機(jī)的工作原理是：動(dòng)力裝置輸送動(dòng)力驅(qū)動(dòng)高壓柱塞泵轉(zhuǎn)動(dòng)，常壓水經(jīng)過高壓泵內(nèi)柱塞往復(fù)運(yùn)動(dòng)壓縮形成高壓水輸送到噴槍末端（噴嘴），進(jìn)而噴射出高壓水流并對物件表面產(chǎn)生物理沖擊，當(dāng)水流的沖擊力大于污垢與物體表面之間的附著力時(shí)，污垢、油漬、銹跡會(huì)被迅速剝離、沖走，從而在不損壞物件表面的情況下達(dá)到高效清潔的效果。

高壓清洗機(jī)在使用過程中，可根據(jù)各種不同物體表面的清洗要求，將水槍調(diào)節(jié)成扇形水流噴洗或水柱沖擊清洗，既能保護(hù)表面不受損傷，又能達(dá)到清洗目的。高壓清洗機(jī)憑借其對環(huán)境無污染、無腐蝕、節(jié)省勞動(dòng)力投入、高效、節(jié)水等優(yōu)勢，被廣泛運(yùn)用于車輛、市政道路清洗，建筑外墻清洗，食品加工廠場地、養(yǎng)殖場地清洗，工廠設(shè)備、產(chǎn)線及管道清洗，甚至可用于清洗恢復(fù)古代建筑物原貌，近年來其應(yīng)用領(lǐng)域越來越廣泛。

高壓清洗機(jī)按應(yīng)用領(lǐng)域可分為家用高壓清洗機(jī)、商用高壓清洗機(jī)和工業(yè)用高壓清洗機(jī)；按動(dòng)力來源可分為電機(jī)驅(qū)動(dòng)高壓清洗機(jī)、汽油發(fā)動(dòng)機(jī)驅(qū)動(dòng)高壓清洗機(jī)和柴油發(fā)動(dòng)機(jī)驅(qū)動(dòng)高壓清洗機(jī)。

家用高壓清洗機(jī)對壓力、流量的要求相對較低，具有節(jié)水經(jīng)濟(jì)、攜帶輕便、移動(dòng)靈活、操作簡單等特點(diǎn)，主要用于居民庭院、屋頂、墻面、陽臺(tái)、窗戶、泳池或私家車輛的輕度和中度清潔。隨著居民可支配收入的提高，歐美國家居民更加注重住宅庭院的美觀整潔，將整理園藝視為娛樂消遣和有益身心健康的活動(dòng)，精心打理后的庭院也不斷豐富了人們的審美樂趣，可用于園藝灌溉和清洗草坪、柵欄、道路、墻面、泳池、陽臺(tái)、車輛的高壓清洗機(jī)滿足了市場需求。除家庭DIY清潔外，雙職工家庭的增多還催生了專業(yè)的清潔服務(wù)供應(yīng)市場。根據(jù)Arizton的研究報(bào)告，超過200萬英國家庭通過專業(yè)清潔服務(wù)公司完成清潔作業(yè)，專業(yè)清潔服務(wù)供應(yīng)商通常會(huì)選擇諸如高壓清洗機(jī)等的專業(yè)清潔設(shè)備。

商用高壓清洗機(jī)對壓力、流量參數(shù)要求更為嚴(yán)格，且使用次數(shù)頻繁，因此對使用壽命要求更高，一般用于專業(yè)汽車清潔美容、建筑物清洗、城市道路清理、公共設(shè)施清潔（如醫(yī)療機(jī)構(gòu)、娛樂場所、體育設(shè)施）、食品加工場所等，可對汽車表面、建筑物、綠化帶、路基、管道、加工車間等去除污垢、油漬及特殊表層附著物，達(dá)到除垢、消毒、環(huán)保的目的。根據(jù)Arizton發(fā)布的研究報(bào)告，2019年商用高壓清洗機(jī)主要應(yīng)用領(lǐng)域?yàn)槠囆袠I(yè)，占比為25.1%，其次為建筑行業(yè)（15.4%）及公共市政（12.4%），三者合計(jì)占比超過50%

工業(yè)用高壓清洗機(jī)，除了更高的參數(shù)要求外，往往還會(huì)有特殊的專業(yè)要求，例如水切割等特殊功能。隨著國內(nèi)外高壓水射流技術(shù)的發(fā)展，高壓清洗機(jī)技術(shù)正向超高壓、大功率以及專業(yè)化的方向發(fā)展，表現(xiàn)為廠房型的批量設(shè)備成套應(yīng)用、智能機(jī)器人的使用呈現(xiàn)擴(kuò)大化趨勢，未來具有廣闊的市場潛力。隨著節(jié)能環(huán)保生產(chǎn)要求的深化，效率高、耗能少、節(jié)水環(huán)保、無死角、無傷害的工業(yè)清洗將會(huì)形成主流清洗方式。

憑借環(huán)保、高效、節(jié)水等優(yōu)勢，高壓清洗機(jī)應(yīng)用領(lǐng)域不斷拓寬

高壓清洗機(jī)所基于的高壓水射流技術(shù)是20世紀(jì)70年代在國際上興起的一種新型物理清洗技術(shù)，通過高壓水射流對污漬的擊打、破碎、滲透、剝離等綜合作用來實(shí)現(xiàn)清洗功能。與傳統(tǒng)的手工化學(xué)清洗方式相比，高壓水射流技術(shù)主要以清水為介質(zhì)，可應(yīng)用于清洗不同形狀、結(jié)構(gòu)和附著有不同類別污垢的物體，具有高效節(jié)能、對環(huán)境無污染、對清洗物無腐蝕、設(shè)備通用性強(qiáng)、清洗成本低廉等特點(diǎn)。以汽車行業(yè)為例，汽車清洗耗水量較大，高效節(jié)能的高壓清洗方式與傳統(tǒng)的手工清洗方式相比可節(jié)省60%的水量，同時(shí)可以節(jié)省勞動(dòng)力。

在歐美發(fā)達(dá)國家，高壓水射流技術(shù)已經(jīng)成為主流清洗技術(shù)，而在我國清洗行業(yè)里仍然以化學(xué)清洗為主?；瘜W(xué)清洗過程中排放的大量酸、堿等化學(xué)溶劑容易造成環(huán)境污染和設(shè)備腐蝕。高壓水射流清洗因其環(huán)保、節(jié)能等諸多優(yōu)點(diǎn)，具有非常廣闊的市場應(yīng)用前景。

相較于國外發(fā)達(dá)國家較早掌握了高壓清洗技術(shù)，我國高壓清洗行業(yè)起步較晚，高壓清洗設(shè)備在20世紀(jì)80年代被引入中國，目前市場應(yīng)用還處于培育階段。過去30年我國經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展，居民可支配收入大幅提高，居民衣、食、住、行等生活基本需求發(fā)生了較大變化，特別是汽車的快速普及。近年來，隨著國家提倡發(fā)展“綠色經(jīng)濟(jì)”和環(huán)保產(chǎn)業(yè)，以及居民對生活質(zhì)量和居住環(huán)境的要求越來越高，作為經(jīng)濟(jì)環(huán)保、通用性強(qiáng)的清潔設(shè)備之一，高壓清洗機(jī)將迎來廣闊的市場空間。

家用高壓清洗設(shè)備價(jià)格相對較為便宜，一般家庭均可以負(fù)擔(dān)，在消費(fèi)升級的大趨勢下有望在家庭中扮演更重要的角色。以綠田為例，2018、2019年，其家用高壓清洗機(jī)的收入增速分別為95%、108%，遠(yuǎn)高于商用高壓清洗機(jī)。

同時(shí)，高壓清洗機(jī)作為一種綠色、環(huán)保的清潔設(shè)備，在自身快速發(fā)展的過程中，正在不斷針對細(xì)分應(yīng)用領(lǐng)域呈現(xiàn)專業(yè)化和多樣化的演變，以貼合市場需求，改善用戶體驗(yàn)。隨著鋰電池、自動(dòng)化、芯片智能控制等新能源和新一代信息技術(shù)的多元結(jié)合，高壓清洗機(jī)也將向集成化和智能化的方向創(chuàng)新。例如，無線手持高壓清洗機(jī)將滿足高層住宅家庭用戶清洗車輛的需求；無人智能共享型高壓清洗機(jī)能通過自動(dòng)掃描分析車輛形狀和尺寸從而智能控制噴頭、毛刷的壓力、位置和噴射角度以實(shí)現(xiàn)最佳清潔效果，同時(shí)自動(dòng)收集污水并加以處理和循環(huán)利用，減少水資源的消耗和對環(huán)境的破壞。在“綠色經(jīng)濟(jì)”發(fā)展理念的趨勢下，高壓清洗機(jī)將迎來廣闊的市場前景。

全球市場逐年升溫，歐美占據(jù)主導(dǎo)地位，中國市場逐步壯大

近年來受益于宏觀環(huán)境的利好，全球高壓清洗機(jī)市場銷售量呈較快增長狀態(tài)。根據(jù)Frost&Sullivan統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2016年-2020年全球高壓清洗機(jī)銷售額從約25.9億美元增長至約33.6億美元，年復(fù)合增長率達(dá)6.8%。2020年由于新冠肺炎在全球爆發(fā)，我國及歐美地區(qū)國家普遍開展居家隔離政策，刺激了家庭清潔需求，該因素成為全球高壓清洗機(jī)市場的規(guī)模增長點(diǎn)之一，2020年全球高壓清洗機(jī)市場銷售額增幅約為5.8%，預(yù)計(jì)2021年-2025年全球高壓清洗機(jī)市場仍將呈現(xiàn)持續(xù)增長趨勢。

根據(jù)Frost&Sullivan統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2020年歐洲地區(qū)為全球高壓清洗機(jī)市場銷售額占比最大的地區(qū)市場，其次為美國，兩者合計(jì)貢獻(xiàn)全球80%以上銷售額。丹麥力奇集團(tuán)成立于1906年，公司產(chǎn)品廣泛涉及吸塵器、洗地機(jī)、掃地機(jī)、洗掃一體機(jī)、工業(yè)吸塵器、高壓清洗機(jī)及戶外掃地車等。從力奇集團(tuán)高壓清洗機(jī)收入看，歐洲和美洲也是其收入的重要來源。

中國高壓清洗機(jī)市場尚處于成長階段。受中國經(jīng)濟(jì)利好及消費(fèi)升級帶來的積極影響，全國中等收入群體持續(xù)擴(kuò)大，人民生活水平不斷提高，人們對清潔工具的舒適度、便捷度和個(gè)性化要求逐漸提高，中國高壓清洗機(jī)的普及度有望得到快速提升。根據(jù)Frost&Sullivan統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2016年-2020年中國市場銷售額整體呈增長狀態(tài)，年復(fù)合增長率高達(dá)約8.6%，2020年約為22.47億元人民幣。預(yù)計(jì)2020年-2025年，中國市場銷售額將呈現(xiàn)快速增長態(tài)勢，年復(fù)合增長率約7.5%。

近年來，得益于中國互聯(lián)網(wǎng)與移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的高速發(fā)展，中國高壓清洗機(jī)線上市場呈現(xiàn)快速增長趨勢。未來隨著中國經(jīng)濟(jì)穩(wěn)步發(fā)展、5G普及度擴(kuò)大，中國互聯(lián)網(wǎng)與移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的滲透率將進(jìn)一步提升，電商消費(fèi)方式也將成為主流購物方式之一。中國電商市場的飛速成長，將幫助更多來自不同年齡、地域、職業(yè)且具有清潔需求的消費(fèi)者更容易地了解、比較和選購高壓清洗機(jī)產(chǎn)品。預(yù)計(jì)中國高壓清洗機(jī)線上市場將受益中國互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展，銷售額規(guī)模有望實(shí)現(xiàn)快速增長。

國產(chǎn)企業(yè)迅速發(fā)展，自主品牌逐步發(fā)力

從全球看，外資仍占據(jù)較高市場份額

歐美等發(fā)達(dá)國家或地區(qū)對于高壓清洗機(jī)的接受程度較高，高壓清洗機(jī)進(jìn)入發(fā)達(dá)地區(qū)居民生活時(shí)間較長、市場認(rèn)可度較高，發(fā)達(dá)地區(qū)的企業(yè)在產(chǎn)品設(shè)計(jì)、銷售渠道、品牌影響力等方面優(yōu)勢明顯。在歐美和日本等發(fā)達(dá)國家，知名高壓清洗機(jī)和吸塵器品牌多為歐美知名工具制造企業(yè)和專業(yè)清潔產(chǎn)品制造商擁有。發(fā)達(dá)國家清潔工具品牌憑借其長期積累形成的品牌影響力，以大型零售商為主要銷售渠道，部分逐步拓展電商渠道，在海外市場份額較為穩(wěn)定。高壓清洗機(jī)在北美市場知名品牌包括SUNJOE、利優(yōu)比RYOBI、史丹利STANLEY等，歐洲市場知名品牌包括卡赫K?RCHER、力奇NILFISK、博世BOSCH、BLUECLEAN等，日本市場知名品牌包括京瓷KYOCERA、牧田MAKITA、日立HITACHI等。

全球高壓清洗機(jī)市場整體來看，2020年卡赫排名第一，市場份額為37.1%；力奇排名第二、市場份額為12.80%。樂華LAVOR、SUNJOE、BLUECLEAN均在全球占據(jù)一定市場份額。

中國高壓清洗機(jī)消費(fèi)市場主要品牌包括億力、莫甘娜、卡赫K?RCHER、熊貓、黑貓等，其中億力品牌位列第一，占據(jù)2020年中國消費(fèi)市場14.80%的市場份額。

具備生產(chǎn)優(yōu)勢，中國制造在全球已享有一定聲望

我國高壓清洗機(jī)行業(yè)企業(yè)主要有OBM、ODM、OEM三種經(jīng)營模式。近年來，由于勞動(dòng)力價(jià)格高昂，大部分歐美發(fā)達(dá)國家制造企業(yè)業(yè)務(wù)重心已經(jīng)由產(chǎn)品制造轉(zhuǎn)向品牌建設(shè)上，從而轉(zhuǎn)變成品牌商。這些擁有高壓清洗機(jī)品牌的企業(yè)越來越多地將制造環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移至發(fā)展中國家，通常通過成立跨國公司，或選擇發(fā)展中國家的生產(chǎn)企業(yè)以O(shè)EM、ODM等經(jīng)營模式進(jìn)行生產(chǎn)。

目前，高壓清洗機(jī)主要消費(fèi)市場在北美、歐洲等國家地區(qū)，制造企業(yè)主要分布在中國、東南亞、南美洲，其中我國主要集中在浙江、江蘇等地區(qū)。浙江省臺(tái)州市路橋區(qū)被中國農(nóng)業(yè)機(jī)械工業(yè)協(xié)會(huì)授予“中國植保與清洗機(jī)械之都”的稱號(hào)，2015年植保與清洗機(jī)械整機(jī)生產(chǎn)企業(yè)約占全國整機(jī)生產(chǎn)企業(yè)數(shù)的25%，零部件配套加工廠約占全國部件生產(chǎn)企業(yè)數(shù)的60%，具有較強(qiáng)產(chǎn)業(yè)集群效應(yīng)。

以全球排名第二的力奇（NILFISK）為例，其在2018年關(guān)閉了蘇州工廠，將高壓清洗機(jī)業(yè)務(wù)進(jìn)一步交給中國企業(yè)代工，綠田&億力均承接了力奇部分代工業(yè)務(wù)。簡單估算來看，綠田&億力給力奇代工的產(chǎn)品占其整體的30%-40%。（由于相關(guān)數(shù)據(jù)缺失，測算時(shí)使用了力奇高壓清洗機(jī)業(yè)務(wù)收入*匯率*綜合毛利率，且成本中可能會(huì)有制造費(fèi)用以及運(yùn)費(fèi)等計(jì)算在內(nèi)，非僅為產(chǎn)品的購買成本，因此分母有一定高估，僅供參考）

除此以外，僅從公開數(shù)據(jù)來看，綠田還為寶時(shí)得進(jìn)行代工，億力的代工客戶還包括SNOWJOELLC（SUNJOE是其旗下的品牌）、ANNOVIREVERBERIS.P.A等。

整體來看，中國高壓清洗機(jī)企業(yè)主要以出口為導(dǎo)向，根據(jù)Frost&Sullivan發(fā)布的《全球高壓清潔設(shè)備市場研究》顯示，2019年中國高壓清洗機(jī)出口企業(yè)主要包括億力機(jī)電、浙江安露、綠田機(jī)械、格力博等。

自主品牌逐步發(fā)力，有望突破行業(yè)新格局

自主品牌制造商（OBM）指生產(chǎn)商以自有品牌生產(chǎn)產(chǎn)品，并以此品牌銷售；原始設(shè)計(jì)制造商（ODM）是為其它品牌制造商、經(jīng)銷商、零售商設(shè)計(jì)和制造產(chǎn)品并以其品牌銷售。因此，OBM及ODM的占比更能反映企業(yè)的技術(shù)實(shí)力。近年來，國內(nèi)企業(yè)不斷發(fā)展自主品牌，以綠田為例，2020年OBM占比約為整體的31%，OBM+ODM占比接近90%（整體收入，含通用動(dòng)力設(shè)備）。2018年后OEM占比提升主要系新增代工客戶力奇。

億力也不斷發(fā)展自主品牌。根據(jù)Frost&Sullivan數(shù)據(jù)顯示，2020年“億力”品牌高壓清洗機(jī)在中國市場銷售額市場占有率約為14.8%，排名全國第一；境內(nèi)電商市場方面，根據(jù)生意參謀及京東商智的數(shù)據(jù)顯示，2019年-2020年“億力”品牌洗車機(jī)連續(xù)24個(gè)月在天貓平臺(tái)的交易指數(shù)、京東平臺(tái)的成交金額指數(shù)位列同行業(yè)第一。

后起之秀逐步發(fā)力，行業(yè)格局或生變局

億力vs綠田：國內(nèi)領(lǐng)先的高壓清洗機(jī)制造商

億力相對綠田起家較早，目前二者均為國內(nèi)領(lǐng)先的高壓清洗機(jī)制造商。

億力：旗下子公司上海億力主要從事高壓清洗機(jī)、吸塵器產(chǎn)品的研發(fā)及銷售，成立于1999年。

綠田：成立于2002年，專業(yè)從事通用動(dòng)力機(jī)械產(chǎn)品和高壓清洗機(jī)產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，2005年自主研發(fā)高壓清洗機(jī)。其旗下品牌為LUTIAN。

從收入角度看，億力和綠田與力奇的差距進(jìn)一步縮小。2018年，按照歐元兌人民幣匯率計(jì)算，力奇的高壓清洗機(jī)收入為13.07億元，2020年受疫情影響為9.81億元。而億力及綠田2018-2020年高壓清洗機(jī)收入穩(wěn)步增長，2019年起億力的收入已經(jīng)超過力奇，綠田較力奇的收入差距也進(jìn)一步縮小，綠田占力奇收入比例從2018年的23.50%提升至2020年的63.97%。

從綠田和億力2018-2020年的經(jīng)營情況來看，其年收入均維持穩(wěn)定增長。2018年末綠田拿到力奇產(chǎn)品代工因此受其影響收入增速于2019、2020年有所波動(dòng)，復(fù)合增速綠田快于億力。從銷售單價(jià)來看，綠田略高于億力。2020年綠田高壓清洗機(jī)銷售量較2019年增加39.79%，但由于單價(jià)較高的力奇款家用高壓清洗機(jī)銷售占比下降，平均單價(jià)較同比下降14.3%。

后起之秀逐步追趕，龍頭間差距逐步縮小

雖然國內(nèi)企業(yè)發(fā)展較海外企業(yè)略晚，但經(jīng)過多年發(fā)展，技術(shù)已經(jīng)相對成熟，逐步開啟追趕之路。為力奇代工進(jìn)一步增加了綠田的知名度，2020年綠田與寶時(shí)得科技（中國）有限公司、HANSIANHAIFAREASTLIMITED等知名客戶建立合作關(guān)系，其產(chǎn)能及產(chǎn)量也實(shí)現(xiàn)快速增長。

從產(chǎn)能看，近年綠田產(chǎn)能快速增長，2020年其高壓清洗機(jī)產(chǎn)能為160萬臺(tái)，占億力產(chǎn)能的32%，這一比例較2018年的18%快速提升。綠田上市募投產(chǎn)能為180萬臺(tái)，達(dá)產(chǎn)后設(shè)計(jì)產(chǎn)能為340萬臺(tái)，億力擬上市，募投產(chǎn)能為300萬臺(tái)，達(dá)產(chǎn)后設(shè)計(jì)產(chǎn)能為841.1萬臺(tái)，綠田占億力產(chǎn)能比例進(jìn)一步提升至約40%。

從盈利能力來看，目前國內(nèi)高壓清洗機(jī)企業(yè)仍主要為制造端企業(yè)，與品牌商高毛利高費(fèi)用率的盈利模式不同。2018-2020年億力及綠田的毛利率均為20%左右。其中隨著規(guī)模效應(yīng)的體現(xiàn)，綠田毛利率近年逐步提升，由2018年的18.36%提升至2020年的22.71%。2020年，綠田高壓清洗毛利率已經(jīng)超過億力（22.08%）。

分開來看，綠田自主品牌占比或高于億力。以億力為例：

直銷模式：直銷模式下，公司客戶主要為國際知名的工具品牌或清潔產(chǎn)品品牌制造商，如ANNOVIREVERBERI、SNOWJOE、力奇、創(chuàng)科實(shí)業(yè)、史丹利百得等。公司根據(jù)客戶需求為其提供自主研發(fā)、設(shè)計(jì)、試制產(chǎn)品及代工量產(chǎn)（ODM及OEM）的全制造周期服務(wù)。此外，公司也在國內(nèi)市場通過線上平臺(tái)直營店及線下工廠店等開展自有品牌（OBM）